Determinar on s'ha d'aturar la pèrdua

Ningú vol perdre diners quan toca al mercat. Per això, és important establir un pis per a la vostra posició en un punt de seguretat. És allà on entren les comandes d’aturada. Però molts inversors tenen un moment difícil per determinar on establir els seus nivells. Posar-los en marxa massa lluny pot produir grans pèrdues si el mercat avança en el sentit contrari. Establiu les baixes de parada massa a prop i podeu sortir d’una posició massa ràpidament.

Com es pot dir on establir la comanda d’aturada de pèrdues? Continua llegint per obtenir més informació.

Compres per emportar

• Es fa una comanda d’aturada amb un agent per vendre títols quan arribin a un preu específic.
• Esbrinar on situar la pèrdua depèn del vostre llindar de risc: el preu hauria de minimitzar i limitar la pèrdua.
• El mètode percentual limita la pèrdua a un percentatge específic.
• Al mètode de suport, un inversor determina el nivell de suport més recent de les accions i situa la parada de pèrdues just per sota d’aquest nivell.
• El mètode mòbil mòbil considera que la parada de pèrdues es situa just per sota d’un preu mitjà mòbil a llarg termini.

Què és una ordre d’aturada?

Es fa una comanda d’aturada amb un agent per vendre títols quan arribin a un preu específic. Aquestes comandes ajuden a minimitzar la pèrdua que pot suposar un inversor en una posició de seguretat. Així, si estableix l’ordre d’aturada en un 10% per sota del preu en què va comprar la seguretat, la pèrdua es limitarà al 10%.

Per exemple, si compreu les accions de la Companyia X per 25 dòlars per acció, podeu introduir una comanda d’aturada de pèrdua per 22, 50 dòlars. Això perdrà la pèrdua fins al 10%. Però si les accions de la Companyia X baixen dels 22, 50 dòlars, les vostres accions es vendran al preu actual.

Slippage fa referència al punt en què no podeu trobar un comprador al vostre límit i acabareu amb un preu inferior al previst.

Determinació de l’ordre d’aturada de la pèrdua

La determinació de la ubicació de la comanda d'aturada-pèrdua consisteix en orientar un límit de risc permès. Aquest preu s'ha de derivar estratègicament amb la intenció de limitar la pèrdua. Per exemple, si una acció es compra a 30 dòlars i la pèrdua s’atura a 24 dòlars, l’aturada està limitant la captació al revés al 20% de la posició original. Si el llindar del 20% és on us trobeu còmode, poseu una aturada tradicional.

Sabeu on dirigireu la parada abans de començar a comercialitzar una seguretat específica.

Hi ha un munt de teories sobre la col·locació de pèrdues. Els operadors tècnics sempre busquen maneres de temporalitzar el mercat i diferents comandes d’aturada o límit tenen diferents usos segons el tipus de tècniques de sincronització que s’estan implementant. Algunes teories utilitzen ubicacions universals com ara el 6% de les parades posteriors a tots els títols, i algunes teories utilitzen ubicacions específiques de seguretat o de patró, incloent percentuals de percentatge reals.

Mètodes de col·locació Stop-Loss

Els mètodes comuns inclouen el mètode percentual descrit anteriorment. També hi ha el mètode de suport que implica parades dures a un preu fixat. Pot ser que aquest mètode sigui una mica més difícil de practicar. Haureu de conèixer el nivell de suport més recent de les existències. Tan aviat com hagueu assabentat això, podreu fer el vostre ordre d’aturada per sota d’aquest nivell.

L'altre mètode és el mètode mòbil en moviment. Amb aquesta manera, les baixes de parada es situen just per sota d’un preu mitjà mòbil a llarg termini en lloc dels preus a curt termini.

Els operadors de Swing solen utilitzar un mètode alt / baix de diversos dies, en el qual les parades es posen al preu baix d'un dia de cotització predeterminat. Per exemple, els mínims es poden tornar a col·locar constantment al mínim de dos dies. Més comerciants de pacients poden utilitzar parades d’indicadors basades en anàlisis de tendències més grans. Les parades dels indicadors sovint s’acoblen amb altres indicadors tècnics com ara l’índex de força relativa (RSI).

Què cal tenir en compte amb les comandes d’aturada de la pèrdua

Com a inversor, haureu de tenir en compte algunes qüestions a l’hora d’aturar les comandes d’aturada:

• Les comandes d’aturada no són per a comerciants actius.
• Les comandes d’aturada no funcionen bé per a grans blocs d’estoc, ja que potser en perdreu més a llarg termini.
• Els corredors cobren diferents tarifes per diferents comandes, així que vigileu quant pagueu.
• I mai no suposi que hagi passat el vostre ordre d’aturada. Espereu sempre la confirmació de la comanda.

La línia de fons

Els comerciants haurien d’avaluar les seves pròpies toleràncies de risc per determinar ubicacions d’aturada. S’han d’estudiar mercats o valors específics per comprendre si els retracements són habituals. Els títols que mostren retracements requereixen una estratègia més activa d'aturada i reingrés. Les baixes de pèrdues són una forma de captació de beneficis i de gestió de riscos, però no garanteixen la rendibilitat.