Estil d’inversió

Què és estil d'inversió

L’estil d’inversió és una estratègia o teoria general emprada per un inversor per establir l’assignació d’actius i triar títols individuals per a la inversió.

ESCAPAR Estil d'inversió

Els estils d’inversió per a inversors individuals es basen normalment en la seva tolerància al risc, que generalment es pot classificar com a conservadora, moderada o agressiva. El risc sol ser una preocupació principal per als inversors individuals a l’hora de determinar un estil d’inversió i prendre decisions d’inversió. El risc també sol ser un aspecte clau de la divulgació dels inversors a l’hora d’analitzar els fons gestionats per a la inversió.

1:45

Com triar el vostre estil d’inversió

Cartera òptima

La moderna teoria de la cartera suggereix que els inversors haurien de ser pràctics per diversificar les seves inversions per obtenir un benefici i un risc òptims. Tot i així, amb el risc com a principal consideració, els inversors continuen tenint una gran quantitat d’inversions per construir una cartera personal de valors individuals o fons gestionats. A l’univers d’inversions, els inversors trobaran característiques d’informació de valors i fons que s’ajusten a l’estil d’inversió d’un inversor.

Valors individuals

Quan investeixen en valors individuals, els inversors solen buscar accions, bons i mercaderies. Tots tenen nivells de risc i característiques d'inversió diferents. Els inversors conservadors poden buscar títols d'ingressos individuals. Moltes accions estables i de gran cabal paguen dividends que proporcionen un risc conservador a moderat amb ingressos constants. Els bons també poden ser una inversió més elevada per a inversors d’ingressos, ja que proporcionen pagaments constants dels pagaments de cupó.

Dins de cada classe d’actius, els inversors també trobaran classes de subactius que poden orientar el seu estil d’inversió. Dins de les existències, les classes de subactius poden incloure un creixement o valor. Dins dels bons, els inversors poden optar per invertir més alts en l’espectre de risc, amb bons de gran rendiment o, de manera més conservadora, amb bons d’alta qualitat.

Comptes i fons gestionats

Els proveïdors de serveis financers i els gestors d’inversions de la indústria proporcionen comptes gestionats i fons gestionats que poden donar suport a la inversió d’estil o temàtica.

Comptes gestionats

Els assessors de robo, els comptes d'embolcallament i els comptes gestionats per separat són opcions per als inversors que busquen suport en la gestió d'un cert estil d'inversió. Els assessors de robo i els comptes d'embolcall sovint basen la inversió en el perfil de risc de l'inversor, i una gestió activa també ofereix opcions personalitzades d'estil d'inversió. Motif Investing és una empresa que ofereix assessorament en línia per a inversors que busquen construir una cartera personalitzada en funció de temes i preferències personals. El servei admet la inversió temàtica i també la socialment responsable.

Fons gestionats

Invertir en fons gestionats pot ser una de les millors maneres d’invertir per estil, alhora que també es poden beneficiar de la diversificació professional. La majoria de fons mutuos i de bescanvis (ETF) utilitzaran un estil d'inversió consistent. Per als fons de la Llei de 1940, un estil d’inversió d’un gestor s’ha d’articular clarament i divulgar en el fulletó del fons, que figura amb el seu registre.

A la indústria d’inversions de fons gestionats, els inversors trobaran tot tipus d’opcions d’estil d’inversió que generalment entren en categories de tolerància al risc.

Conservador

Els inversors conservadors solen buscar productes de renda fixa, com ara fons del mercat monetari, fons de préstec i bons. Aquests fons també són bones inversions per a inversors d’ingressos, ja que paguen distribucions constants. Els estils d’inversió en aquest grup conservador poden variar a durada curta, intermèdia i a llarg termini i també a la qualitat del crèdit.

Moderada

Els inversors moderats de risc solen atraure’s les accions de gran quantitat, els xips i la inversió en valor. Les existències de xip blau de gran capacitat ofereixen l'avantatge de les empreses madures i els dividends regulars. Les inversions en valor s’identifiquen com a valor intrínsec de menys prestació i poden oferir dividends amb valoració de capital a llarg termini, servint així com a participacions a llarg termini.

Agressiu

Els inversors agressius buscaran els estils d’inversió de més risc del mercat, com ara fons de creixement, fons de creixement agressius, fons d’oportunitat de capital i estils d’inversió alternatius de fons de cobertura que tinguin una flexibilitat més àmplia per utilitzar palanquejament i derivats. Les accions internacionals, com els fons centrats en els mercats emergents, els països BRIC o l'ex-Japó d'Àsia, també poden ser estils d'inversió atractius per a inversors més agressius.

Passiu vers actiu

Entre totes les categories de risc, els inversors també trobaran fons passius versus actius. Alguns inversors poden triar un estil inversiu passiu que ofereixi exposició a diversos segments del mercat sovint amb menors costos i menor risc.

La deguda diligència

Cada inversor tindrà el seu propi estil i mètodes d’inversió per gestionar les inversions. Els inversors independents adoptaran un enfocament més independent mentre que els inversors que utilitzin plataformes d'assessorament financer de servei complet tendeixen a dependre més de l'assessorament professional per ajudar a modelar els seus estils d'inversió.

Independentment de l’estil d’inversió que segueixi un inversor, la diligència deguda és un aspecte important per garantir que una inversió compleixi l’estil d’un inversor i també per mantenir l’estil d’inversió. L'elecció de fons amb objectius d'estil d'inversió clarament seguits pot ajudar els inversors a gestionar una cartera dirigida. El fet de treballar amb un assessor financer o un servei d’inversions que implementi un reequilibri regular també pot ajudar els inversors a evitar la deriva d’estil i assegurar que es mantinguin les seves inversions d’acord amb les seves preferències d’estil d’inversió.

Per obtenir més informació sobre l’estil d’inversió personal, vegeu també: 6 Estils d’inversió: Què t’adapta?, Com triar el vostre estil d'inversió i l' estil d'inversió de Warren Buffett.

Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.

Termes relacionats

Diworsification La diworsification és el procés d’afegir inversions a la seva cartera de manera que s’agreugi el risc / rendibilitat. més Què és una categoria de fons? Una categoria de fons és una manera de diferenciar els fons mutuals segons els seus objectius d'inversió i les seves principals característiques d'inversió. més Estil d’inversió L’estil d’inversió és el mètode i la filosofia seguits per un gestor de diners institucional per gestionar comptes separats o fons gestionats. més Definició de diners gestionats Els diners gestionats són un mitjà d’inversió pel qual els inversors confien en les decisions d’inversió dels gestors d’inversions professionals més que no pas els propis. més Definició de fons mutu Un fons mutu és un tipus de vehicle d'inversió que consisteix en una cartera d'accions, bons o altres valors, supervisada per un gestor professional de diners. més Definició de referència Una referència de referència és un estàndard respecte al qual es pot mesurar el rendiment d’un valor de seguretat, d’un fons mutu o d’un gestor d’inversions. més Enllaços de socis