Ús de bandes Bollinger per avaluar les tendències

Bollinger Bands® són un indicador tècnic popular que utilitzen els operadors de tots els mercats, inclosos les existències, futurs i divises. Hi ha diversos usos per a Bollinger Bands®, incloent la determinació dels nivells de sobrecàrregues i despeses de venda, com a eina de tendència següent i el seguiment dels salts. També hi ha alguns entrebancs dels indicadors. En aquest article, abordarem totes aquestes àrees.

Càlcul de bandes Bollinger

Les bandes Bollinger es componen de tres línies. Un dels càlculs més habituals de les bandes de Bollinger utilitza una mitjana mòbil simple de 20 dies per a la banda mitjana. La banda superior es calcula agafant la banda mitjana i afegint el doble de desviació estàndard diària a aquesta quantitat. La banda inferior es calcula prenent la banda mitjana menys dues vegades a la desviació estàndard diària.

La fórmula Bollinger Band® consta de les següents:

BOLU = MA (TP, n) + m ∗ σ [TP, n] BOLD = MA (TP, n) −m ∗ σ [TP, n] on: BOLU = Banda superior de BollingerBOLD = Banda baixa de BollingerMA = Mitjana mòbilTP ( preu típic) = (Alt + Baix + Tancar) ÷ 3n = Nombre de dies en allisar periodm = Nombre de desviacions estàndardσ [TP, n] = Desviació estàndard dels últims n períodes de TP \ begin {align} & \ text {BOLU} = \ text {MA} (\ text {TP}, n) + m * \ sigma [\ text {TP}, n] \\ & \ text {BOLD} = \ text {MA} (\ text {TP}, n) - m * \ sigma [\ text {TP}, n] \\ & \ textbf {on:} \\ & \ text {BOLU} = \ text {Upper Bollinger Band} \\ & \ text {BOLD} = \ text {Banda Bollinger inferior} \\ & \ text {MA} = \ text {Mitjana mòbil} \\ & \ text {TP (preu típic)} = (\ text {Alt} + \ text {Baix} + \ text {Tancar}) \ div 3 \\ & n = \ text {Nombre de dies en un període de suavització} \\ & m = \ text {Nombre de desviacions estàndard} \\ & \ sigma [\ text {TP}, n] = \ text {Desviació estàndard respecte al darrer} n \ text {períodes de TP} \\ \ end {alineat} BOLU = MA (TP, n) + m ∗ σ [TP, n] BOLD = MA (TP, n) mm ∗ σ [TP, n] on: BOLU = Upper Bollinger BandBOLD = Lowe r Bollinger BandMA = Mitjana mòbil en moviment (preu típic) = (Alt + Baixa + Tancar) ÷ 3n = Nombre de dies en allisament periodm = Nombre de desviacions estàndardσ [TP, n] = Desviació estàndard dels últims n períodes de TP

Estratègia de sobrecompra i sobrevenda

Una estratègia comuna és utilitzar Bollinger Bands® per identificar les condicions del mercat amb sobrecàrregues o vendes. Quan el preu de l’actiu s’interromp per sota de la banda inferior de les bandes Bollinger®, un comerciant pot entrar en una posició llarga esperant que el preu torni a tornar a la banda mitjana. Quan el preu es trenca per sobre de la banda superior, un comerciant pot reduir l’actiu apostant per tornar a la banda mitjana. Aquest tipus d’estratègia es basa en la reversió mitjana del preu. La reversió mitjana suposa que, si el preu es desvia substancialment de la mitjana, finalment es torna al preu mitjà. Bollinger Bands® identifica els preus dels actius que s’han desviat de la mitjana.

En els mercats lligats a la gamma, aquesta tècnica funciona bé, ja que els preus viatgen entre les dues bandes com una pilota de rebot. Tot i això, Bollinger Bands® no sempre proporciona senyals de compra i venda exactes. Durant una tendència, el comerciant situarà constantment les operacions al costat equivocat de la seva mudança. Per ajudar a solucionar això, un comerciant podria mirar l’orientació general del preu i després només agafar senyals comercials que s’ajusten al comerciant amb la tendència. Per exemple, si la tendència és a la baixa, només cal prendre posicions curtes quan es marqui la banda superior. Si es vol, encara es pot utilitzar la banda inferior com a sortida, però no s’obre una nova posició llarga, ja que això suposaria anar en contra de la tendència. (Vegeu també: Fonaments de Bollinger Bands® .)

Hi ha una altra manera de comerciar les tendències, i és amb "bandes" de Bollinger Band® que vol dir plural.

Creeu diverses bandes per obtenir una visió més àmplia

Com va reconèixer John Bollinger: "les etiquetes de les bandes són només això, les etiquetes, no els senyals".

Una etiqueta (o un toc) de la Bollinger Band® superior no és un senyal de venda. Una etiqueta de la Bollinger Band® inferior no és un senyal de compra. Preu sovint pot i fa "caminar per banda". En aquests mercats, els comerciants que intenten "vendre la part superior" o "comprar el fons" es troben amb una sèrie excelsa de parades o, encara pitjor, amb una pèrdua flotant creixent a mesura que el preu es mou més i més lluny de la entrada original.

Potser una forma més útil de negociar amb Bollinger Bands® és utilitzar-les per avaluar les tendències.

Al nucli, Bollinger Bands® mesura la desviació. Aquesta és la raó per la qual poden ser de gran ajuda per diagnosticar la tendència. Si es generen dos conjunts de Bollinger Bands®, un conjunt amb el paràmetre de "1 desviació estàndard" i l'altre mitjançant la configuració típica de "2 desviacions estàndard", podem mirar el preu d'una manera totalment nova. Això anomenarem "bandes" de Bollinger Band®.

Al gràfic següent, veiem que sempre que el preu es manté entre les bandes superiors Bollinger Bands +1 SD i +2 SD fora de la mitjana, la tendència és a l'alça; per tant, podem definir aquest canal com la "zona de compra". Per contra, si els canals de preu de Bollinger Bands® –1 SD i –2 SD, es troben a la "zona de venda". Finalment, si es compara el preu entre la banda SD +1 i la banda SD -1, es troba en estat neutre i es pot dir que es troba a "la terra de ningú".

Bollinger Bands® s’adapta dinàmicament a l’ampliació i la contractació dels preus a mesura que augmenta i disminueix la volatilitat. Per tant, les bandes s’eixamplen i s’estenen de forma natural en sincronització amb l’acció de preus, creant un sobre de tendència molt precís.

Una eina per a comerciants de tendència i faders

Després d’haver establert les regles bàsiques per a les “bandes” de Bollinger Band, ara podem demostrar com aquesta eina tècnica pot ser utilitzada tant pels operadors de tendència que busquen explotar l’impuls com pels venedors que els agraden l’esgotament de les tendències. Tornant al gràfic anterior, podem veure com els operadors de tendència es posicionarien un cop un cop entrés el preu a la "zona de compra". A continuació, podrien mantenir-se en el comerç, ja que les "bandes" de Bollinger Band® encapsulen la major part de l'acció de preus de la gran pujada.

Pel que fa a un punt de sortida, la resposta és diferent per a cada comerciant, però una possibilitat raonable seria tancar el comerç llarg si l’espelma es torna vermella i més del 75% del seu cos estigués per sota de la "zona de compra". Utilitzant la regla del 75%, en aquest moment, el preu és clarament fora de la tendència, però per què insistir en que l'espelma sigui vermella "> màxima, només quan es comença a consolidar el preu a la part superior de la nova gamma.

Les "bandes" de Bollinger Band també poden ser una valuosa eina per als comerciants que vulguin explotar l'esgotament de tendències escollint el torn de preu. Tingueu en compte, però, que la negociació contra tendències requereix marges d’error molt més grans, ja que les tendències sovint faran diversos intents de continuació abans de la inversió.

Al gràfic següent, veiem que un comerciant esvaït que utilitza "bandes" de Bollinger Band® serà capaç de diagnosticar ràpidament el primer toc de debilitat de la tendència. Després d’haver vist els preus baixar del canal de tendència, el fader pot decidir fer un ús clàssic de Bollinger Bands® escurçant la següent etiqueta de la Bollinger Band® superior.

Pel que fa al stop-loss, situar-lo just per sobre del nivell alt, pràcticament s’assegurarà que el comerciant es detingui, ja que el preu sol realitzar moltes incursions probatives a la part superior recent, ja que els compradors intenten estendre la tendència. En lloc d'això, mesura l'amplada de la zona de "cap home de terra" (distància entre +1 i –1 SD) i afegeix-la a la banda superior. Utilitzant la volatilitat del mercat per ajudar a establir un nivell d’aturada, el comerciant evita deixar d’aturar-se i és capaç de romandre en el comerç curt un cop que el preu comenci a disminuir.

Bollinger Bands Squeeze Estratègia

Una altra estratègia a utilitzar amb Bollinger Bands® s’anomena estratègia de compressió. Una compressió es produeix quan el preu s'ha anat agressivament i comença a moure's cap als costats en una forta consolidació.

Un comerciant pot identificar-se visualment quan el preu d’un actiu es consolida perquè les bandes superior i inferior s’uneixen. Això significa que la volatilitat de l’actiu ha disminuït. Després d’un període de consolidació, el preu sovint fa un canvi més gran en qualsevol direcció, idealment per un volum elevat. L'ampliació del volum en un desplegament és un signe que els comerciants voten amb els seus diners que el preu continuarà avançant en el sentit de la separació.

Quan el preu es trenca per la banda superior o inferior, el comerciant compra o ven l’actiu, respectivament. Habitualment, una parada de pèrdues es situa fora de la consolidació al costat oposat a la ruptura. (Per a més informació, vegeu: Beneficiar-vos del Bollinger Squeeze .)

Bollinger contra Keltner

Els canals de Bollinger Bands® i Keltner són indicadors diferents, però similars. A continuació, es fa una breu revisió de les diferències perquè pugueu decidir quina és la que més us agrada.

Bollinger Bands® utilitza una desviació estàndard de l’actiu subjacent, mentre que els canals de Keltner utilitzen l’interval real mitjà. A banda de com es creen les bandes / canals, la interpretació d’aquests indicadors generalment és la mateixa.

Com que els canals de Keltner utilitzen un rang real real mitjà en lloc de desviació estàndard, és freqüent veure més senyals de compra i venda generats als canals de Keltner que quan s’utilitzen Bollinger Bands®.

L’un no és millor que l’altre; és una elecció personal en funció de quina funciona millor per a les estratègies utilitzades. (Vegeu també: Descobriment de canals de Keltner i Oscil·lador de Chaikin .)

La línia de fons

Hi ha múltiples usos per a Bollinger Bands®, incloent-los per a senyals de comerç de sobrecompra i venda de sobrevenda. Els comerciants també poden afegir diverses bandes, cosa que ajuda a destacar la força del preu. Una altra manera d’utilitzar les bandes és buscar contraccions de volatilitat. Normalment, aquestes contraccions se succeeixen per descomptes importants dels preus, idealment a gran volum. Bollinger Bands® no s’ha de confondre amb els canals de Keltner. Si bé els dos indicadors són similars, no són exactament iguals.