5/1 Hipoteca Híbrida de Taula Ajustable (5/1 Híbrida ARM)
Una hipoteca de tipus regulable de 5/1 híbrids (5/1 ARM híbrids) comença amb un tipus d’interès fix de cinc anys inicial, seguit d’un tipus que s’ajusta anualment. El "5" del terme fa referència al nombre d'anys amb una taxa fixa i el "1" fa referència a la freqüència amb què s'ajusta la taxa després d'una vegada per any. Per tant, els pagaments mensuals poden augmentar, de vegades de forma espectacular, després de cinc anys.
També coneguda com a ARM de cinc anys de durada fixa o ARM a cinc anys, aquesta hipoteca presenta un tipus d’interès que s’ajusta segons un índex més un marge. Els ARM híbrids són molt populars entre els consumidors, ja que poden tenir un tipus d’interès inicial significativament inferior a la hipoteca tradicional a tipus fix. La majoria dels prestadors ofereixen almenys una versió d'aquest tipus de préstecs automàtics híbrids; d'aquests préstecs, l'ARM híbrid 5/1 és especialment popular.
Compres per emportar
- Els ARM híbrids 5/1 ofereixen una taxa fixa introductòria durant cinc anys, després dels quals el tipus d’interès s’ajusta anualment.
- Quan els ARM s’ajusten, els tipus d’interès canvien en funció de les seves taxes marginals i dels índexs als quals estan lligats.
- Els propietaris gaudeixen de menors pagaments hipotecaris durant el període d’introducció.
Com funciona una hipoteca híbrida de tipus ajustable (5/1 Híbrids ARM)
L’ARM híbrid 5/1 pot ser el tipus més popular d’hipoteca amb tipus ajustable, però no és l’única opció. Hi ha armes de 3/1, 7/1 i 10/1. Aquests préstecs ofereixen una taxa fixa introductòria durant tres, set o deu anys respectivament, després dels quals s’ajusten anualment.
En casos rars, també hi ha els ARM 5/5 i 5/6, que presenten un període introductori de cinc anys seguit d'un ajustament de la taxa cada cinc anys o cada sis mesos, respectivament. 15/15 els ARM s’ajusten una vegada després de 15 anys.
Menys freqüents són els ARM 2/28 i 3/27. Amb els primers, el tipus d’interès fix només s’aplica durant els dos primers anys, seguit de 28 anys de tipus ajustables; amb aquest últim, la taxa fixa és de tres anys, amb ajustaments en cadascun dels 27 anys següents. Alguns d’aquests préstecs s’ajusten cada sis mesos més que anualment.
Els ARM híbrids tenen un tipus d’interès fix durant un període determinat d’anys, seguit d’un període prolongat durant el qual es poden ajustar les taxes.
Exemple d’un ARM híbrid 5/1
Els tipus d'interès canvien en funció de les seves taxes marginals quan els ARM s'ajusten juntament amb els índexs als quals estan lligats. Si un ARM híbrid 5/1 té un marge del 3% i l'índex del 3%, s'ajusta al 6%.
Però la mesura en què es pot ajustar la taxa d'interès completament indexada en un ARM híbrid 5/1 sovint està limitada per una estructura del límit d'interès. El tipus d’interès completament indexat es pot relacionar amb diversos índexs diferents i, mentre aquest nombre varia, el marge es fixa per a la vida del préstec.
Un prestatari pot estalviar una quantitat important en els seus pagaments mensuals amb un ARM híbrid 5/1. Si s’assumeix un preu d’adquisició d’habitatges de 300.000 dòlars amb un descompte del 20% (60.000 dòlars), un prestatari amb un crèdit molt bo / excel·lent pot estalviar entre 50 i 150 punts bàsics d’un préstec i més de 100 dòlars mensuals en pagaments del seu préstec de 240.000 dòlars. Per descomptat, aquest tipus podria augmentar, de manera que els prestataris haurien d’anticipar un augment del seu pagament mensual, estar disposats a vendre la seva llar quan el seu tipus puja o estar a punt per refinançar-se.
Avantatges i inconvenients d’un ARM híbrid 5/1
En la majoria dels casos, els ARM ofereixen taxes introductòries més baixes que les hipoteques tradicionals amb tipus d'interès fix. Aquests préstecs poden ser ideals per a compradors que tinguin previst viure a casa seva per un període de temps curt i vendre abans de finalitzar el període d’introducció. El 5/1 Hybrid ARM també funciona bé per als compradors que pensen refinançar abans que caduqui la tarifa introductòria. Dit això, els ARM híbrids com el 5/1 solen tenir un tipus d’interès més alt que els ARM estàndard.
Pros
Taxes introductòries inferiors a les hipoteques d’interès fix
Els tipus d'interès podrien disminuir abans que s'ajusti la hipoteca i es produeixin menors pagaments
És bo per als compradors que viuran a casa seva durant períodes curts de temps
Contres
Tipus d'interès superiors a les hipoteques de tipus regulable (ARM)
Quan s’ajusta la hipoteca, probablement els tipus d’interès augmentaran
Es podrien veure atrapats en pujades de tarifes inadequables per problemes personals o forces del mercat
També hi ha la possibilitat que el tipus d’interès pugui disminuir, disminuint els pagaments mensuals del prestatari quan s’ajusti. Però, en molts casos, la taxa augmentarà, augmentant les mensualitats del prestatari.
Si un prestatari pren un ARM amb la intenció de sortir de la hipoteca mitjançant la venda o el refinançament abans que es restableixi la taxa, les finances personals o les forces del mercat podrien atrapar-les en el préstec, sotmetent-les potencialment a una pujada de tipus que no poden pagar. Els consumidors que consideren una hipoteca de tipus ajustable han d’educar-se en el seu funcionament.