Còpula

Què és Copula

La còpula (o teoria de probabilitats) és una mesura estadística que representa una distribució uniforme multivariada, que examina l'associació o la dependència entre moltes variables. Tot i que el càlcul estadístic d’una còpula es va desenvolupar el 1957, no es va aplicar als mercats financers i financers fins a finals dels anys 90.

DESCOMPANYAMENT Còpula

El llatí per a còpia "enllaç" o "empat" és una eina matemàtica utilitzada en finances per ajudar a identificar l'adequació de capital econòmic, el risc de mercat, el risc de crèdit i el risc operatiu. La interdependència de rendiments de dos o més actius se sol calcular mitjançant el coeficient de correlació. Tanmateix, la correlació només funciona bé amb les distribucions normals, mentre que les distribucions als mercats financers sovint no són de naturalesa. Per tant, la còpula s'ha aplicat a àrees de finançament com ara el preu de les opcions i el valor de risc de la cartera per afrontar les distribucions asimètriques o inclinades.

La teoria de les opcions, especialment el preu d’opcions, és un àmbit de finances altament especialitzat. Les opcions multivariades s’utilitzen àmpliament quan hi ha una necessitat de cobrir simultàniament diversos riscos; com ara quan hi ha una exposició a diverses monedes. El preu d'una cistella d'opcions no és una tasca senzilla. Els avenços en els mètodes de simulació de Montecarlo i les funcions de còpula ofereixen una millora del preu de reclamacions contingents bivariades, com ara derivats amb opcions incrustades.

Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.

Termes relacionats

Model multivariant El model multivariable és una eina estadística popular que utilitza diverses variables per predir possibles resultats d'inversió. més Simulacres de Montecarlo Les simulacions de Monte Carlo s'utilitzen per modelar la probabilitat de resultats diferents en un procés que no es pot predir fàcilment a causa de la intervenció de variables aleatòries. més Teoria de preus d’opcions Definició La teoria de preus d’opcions utilitza variables (preu de les accions, preu d’exercici, volatilitat, tipus d’interès, temps fins a la caducitat) per valorar teòricament una opció. més Funcionament de l'anàlisi de riscos L'anàlisi del risc és el procés de valorar la probabilitat que es produeixi un esdeveniment advers dins del sector corporatiu, governamental o ambiental. més Opcions de serralada de muntanya Inicialment comercialitzades per Société Générale, les opcions de serralada són una tàctica comercial que combina opcions de gamma, arc de Sant Martí i cistell. més Econometrics: què significa i com s’utilitza L’econometria és l’aplicació de models estadístics i matemàtics a dades econòmiques per tal de provar teories, hipòtesis i tendències futures. més Enllaços de socis