Com comprar en línia els fons mutualistes

Hi havia una vegada, ja en l’era analògica, els inversors només podien comprar i vendre fons mutualistes a través de professionals financers: corredors, gestors de diners i planificadors financers. Però les plataformes d’inversió en línia han fet que tots els comerciants siguin nosaltres, i avui, qualsevol persona amb un ordinador, una tauleta o fins i tot un telèfon intel·ligent pot comprar fons mutuals. Tot el que heu de fer és saber on comprar-los, quin tipus de fons voleu i quina mena de tarifes, despeses de venda i despeses podeu tenir.

Per descomptat, si teniu un compte orientat a la jubilació, com ara un pla 401 (k) o un IRA autodirigit, és probable que el custodi del compte o l’administrador del pla permetin la negociació directa de fons mutus a través del seu lloc web (encara que amb 401 (k) s, estàs restringit a les ofertes específiques del pla i normalment a les operacions de nombre prescrit que podeu realitzar per any o trimestre). Als efectes d’aquest article, suposarem que busqueu comprar pel vostre compte, ja sigui per un compte imposable regular o un de diferit d’impostos.

On comprar en línia els fons mutualistes

Tot i que hi ha una gran quantitat de diferents llocs web d’inversió que existeixen plataformes de comerç de cumes, hi ha tres maneres bàsiques de comprar fons mutus en línia.

Empreses d’Inversió

L’opció més evident és comprar fons mutuals directament a través de les empreses d’inversió que els ofereixen i gestionen. Les empreses de fons mutualistes van des de gegants de comerç públic com T. Rowe Price, fins a firmes de boutique privades com American Century o Dodge & Cox. Cada empresa ofereix almenys uns quants fons diferents, des de fons d’índex passiu a fons de capital gestionats activament fins a fons d’obligacions de gran rendiment, dissenyats per atreure a diferents inversors i objectius d’inversió diferents.

Un dels avantatges principals de comprar directament a les empreses de fons mutus: cap comissió de vendes ni comissions de corretatge. Més del vostre dòlar d’inversió destina al fons i té dret a treballar per vosaltres. L’avantatge clau: les vostres opcions d’inversió es limiten a la família de fons de l’empresa.

Empreses de serveis financers

Si no voleu limitar-vos a una família de fons, algunes companyies d’inversió us permeten utilitzar un compte propi per comprar i vendre fons mutuals i fons de borsa (ETF) oferts per altres empreses. Vanguard Group i Fidelity Investments són dos dels més coneguts d’aquesta raça de gestors de fons mutus que s’han convertit en empreses de serveis financers de ple dret, augmentant els seus propis fons amb productes de la competència. La captura: aquestes empreses naturalment volen impulsar els seus fons propietaris, per la qual cosa podreu incórrer en comissions addicionals de transacció o pagar comissions si aneu "fora de la família".

Intermediació

Una altra opció és obrir un compte en línia en una intermediació. Probablement serà el curs més car: normalment, aquest tipus de comptes cobren una comissió de transacció / comissió per cada comerç, i també poden cobrar altres comissions de configuració o manteniment. Tanmateix, proporcionaran l’univers més gran de fons mutuals per escollir.

És bastant senzill trobar un compte amb comissions relativament baixes, sobretot si pentineu les files de les correteries. Entre les més calentes (i més barates) es troben empreses exclusivament en línia, com E * TRADE i Betterment. Amb uns serveis generals poc generalitzats i àmpliament automatitzats, els seus costos operatius es redueixen considerablement, i es nota en els seus costos als consumidors.

Però no compteu les intermediacions de maons i morters. Tenint en compte l’èxit dels corredors electrònics, sobretot amb trenta inversors, molts cronometradors com TD Ameritrade, Charles Schwab i Merrill Lynch (a través del seu Merrill Edge) han llançat plataformes digitals pròpies. Sovint es renuncien o es descompten les taxes i els mínims per als clients que mantenen comptes en línia, esqueixant declaracions en paper i serveis d’assessorament humà. (Per descomptat, tenir un ésser humà amb qui parlar pot ser una característica atractiva d’un corredor de serveis complets.)

Configuració d'un compte de fons mutu en línia

Un cop decidiu la institució financera i la plataforma de negociació del vostre compte, haureu de configurar aquest compte, que podeu fer de manera natural en línia. La majoria de les empreses ho fan bastant fàcil: només cal que inicieu la sessió al lloc de l’empresa i feu clic a un enllaç que normalment es titula Obrir un compte o Comencem o alguns com aquest. Respondreu a les mateixes preguntes necessàries per obrir qualsevol compte de corretatge: informació personal, tipus de compte (individual o conjunt, IRA o imposable, etc.).

També haureu d’indicar si voleu dividends el fons dipositats al vostre compte o reinvertiu-los automàticament al fons. També haurà de proporcionar informació del compte bancari, transferir els diners en efectiu per a la seva inversió inicial i, si així ho designa, que s'utilitzi com a font per a la compra d'accions addicionals del fons mutualista cada mes. Moltes empreses redueixen la suma obligada per obrir un compte si configureu un d’aquests programes d’inversió automàtica.

Sol·licitar en línia sol trigar de 10 a 20 minuts. El processament de la sol·licitud i el finançament del vostre compte solen trigar un a tres dies.

Executar un comerç de fons mutu en línia

Un cop el vostre compte estigui actiu, la compra i venda de fons mutu és senzill. Si bé cada lloc és una mica diferent, tots funcionen essencialment de la mateixa manera. Indiqueu el símbol de ticker del fons que voleu comprar i la quantitat que voleu invertir, a diferència de les accions, els fons mutus requereixen que invertiu un import fixat en dòlar en lloc de comprar un nombre determinat d’accions. A més, se us pot preguntar com voleu gestionar les distribucions de dividends (si no ho vau establir a l’hora de sol·licitar-ho): bé si useu-les per comprar accions addicionals del fons, o bé dipositant-les al vostre compte d’inversió en efectiu.

Un cop emplenada la sol·licitud de comerç, el comerç restarà pendent fins que es calculi el valor de la participació diària del fons al final de la jornada de negociació. La majoria de fons mutus denuncien el seu valor d’actiu net (NAV) fins a les 18:00 ET. Un cop es notifica el NAV, ja sabeu quantes accions heu comprat.

Es triga entre un i tres dies hàbils perquè el vostre comerç es "liquidi", el que significa que l'operació financera oficial no es realitza de forma immediata. La SEC exigeix ​​que no sigui superior a tres dies laborables. Les empreses d’inversió i els llocs de corretatge publiquen informació sobre el termini per a les operacions de fons mutus.

Elecció d'un fons mutualista en línia

Un cop dominat la mecànica, comença el treball real: decidir quin tipus de fons mutu s’adapta millor a les vostres necessitats d’inversió. Primer, considereu la vostra tolerància al risc. Típicament, les inversions que ofereixen potencials grans guanys, com ara fons mutus d’alt rendiment i la majoria d’inversions en accions, també tenen un risc més gran que les inversions que ofereixen rendiments més modestos. Si teniu una tolerància de baix risc, eviteu fons mutus que inverteixen en valors altament volàtils o utilitzeu estratègies d’inversió agressives que pretenguin vèncer el mercat.

A continuació, determineu què voleu aconseguir amb aquesta inversió. Si voleu alguna cosa que generi ingressos consistents cada any, trieu un fons mutu que pagui dividends o un fons obligatori. Si voleu minimitzar l’impacte fiscal a curt termini de la vostra inversió, escolliu un fons que faci poques distribucions anuals, no pague dividends i es centri en un creixement a llarg termini. Si el vostre objectiu principal és crear riquesa amb rapidesa, fins i tot si això significa un risc més gran, mireu els bons de rendibilitat o els fons propis.

Si trieu un fons gestionat activament, en contraposició a un fons indexat de gestió passiva, investigueu el registre del gestor del fons escollit. L’èxit de fons gestionats activament depèn de l’experiència, l’habilitat i l’instint del gestor del fons, de manera que els rendiments històrics generats per altres fons a la seva cura són un bon indici de la seva habilitat.

Ratios de despeses de fons mutu

A l’hora de revisar els fons mutus, heu d’estar al corrent dels tipus de comissions i despeses que podreu incórrer. En alguns casos, els costos associats a un fons mutu determinat poden fer que els seus rendiments siguin considerablement menys impressionants.

El cost realitzat per tots els fons mutus s’anomena proporció de despesa. Aquest és simplement un percentatge del valor de la vostra inversió, generalment entre el 0, 1% i el 3%, que el fons mutu cobra cada any per sufragar els seus costos administratius i operatius. Els fons gestionats activament solen tenir relacions de despesa més altes que les de les seves homòlegs gestionades passivament perquè la seva activitat comercial més gran genera més tràmits i requereix més hores de treball.

Si el fons que trieu té una ràtio de despeses especialment elevada, assegureu-vos que no hi ha cap fons més econòmic ofert en altres llocs amb els mateixos objectius i una cartera similar. Per als fons indexats, sobretot, busqueu el més barat: ja que estan dissenyats per invertir simplement en tots els valors d’un índex determinat, hi ha poca diferència entre els fons que segueixen el mateix índex.

Càrrecs de venda de fons mutuals

A més de la càrrega anual de despeses, molts fons mutualistes imposen despeses de venda, conegudes com a càrregues. Establert per la gestió del fons, una càrrega és essencialment una quota pagada al corredor, al planificador financer o al conseller d’inversions que us ha venut el fons (això és diferent de la comissió de vendes o la taxa de transacció que el propi corredor li pot cobrar, confús, sabem) . Els càrrecs de càrrega es poden carregar en el moment de la inversió (una càrrega front-end) o bé en el rescat (una càrrega endarrerida o un càrrec de venda diferit). Alguns fons s’anuncien com a fons sense càrrega. Tanmateix, tingueu en compte que encara poden cobrar altres taxes que les fan igual de cares.

Llegiu detingudament els termes del fons escollit per veure si cobra algun reemborsament, compra o intercanvi de taxes als accionistes que vulguin alterar la seva inversió inicial mitjançant la venda d’accions, la compra d’accions addicionals o el trasllat a un altre fons ofert per la mateixa empresa. Molts fons ho fan, sobretot si feu un canvi amb 60 o 90 dies de la compra inicial.

Altres despeses comunes inclouen comissions 12b-1, per sufragar els costos de màrqueting, publicitat i distribució del fons i la seva literatura.

Molts fons ofereixen tres classes d’accions, com A, B i C, que comporten diferents tipus de despeses per atendre diferents estratègies d’inversió. Per exemple, les accions de classe A solen cobrar una tarifa de càrrega front-end, però tenen relacions de despesa inferiors i comissions 12b-1 que les accions B i C, fent-les més adequades per a algú que vulgui fer una sola inversió i retenir-la durant un llarg període. .

La línia de fons

El comerç de fons mutuals en línia és una opció relativament recent per als inversors. Però en l'elecció d'una empresa amb la qual invertir, els criteris són força tradicionals: Quina reputació té aquesta empresa? Quin tipus de serveis, serveis i productes ofereixen? Què tan fàcils tenen de fer front i la seva plataforma comercial? I a l’hora de recollir un fons mutu, les preguntes bàsiques a plantejar-se com s’adapta el seu propòsit als objectius d’inversió, el nivell de risc que suposa respecte a la vostra tolerància i la mida dels seus honoraris - continuen sent eterns.