Les gorres petites s’aprimen més a mesura que el desenrotllament del moment

Es produeixen canvis sobtats a la natura i ho serveixen bé. La granota peluda es trenca els ossos dels seus dits del peu i crea unes urpes afilades quan està amenaçada. Tinc una visió simple del mercat: conèixer la direcció del mercat, seguir grans diners. Quan canviï una estona, presteu atenció.

La setmana passada vaig dir: "Amb les dades de la setmana passada, podria estar canviant la meva sintonia a alcista a curt termini". Mentre que em vaig preparar fa dues setmanes per un dipòsit del mercat del -5%, les dades van canviar, dient que es compraven grans diners. I quan els grans inversors compren, sovint precedeix una corrida de toros. Primer, les dades deien "preparar-se per a la turbulència", però després es va canviar ràpidament. Mirant milers d’accions cada dia, quan canvien les dades - canvieu.

Estic contenta que ho haguéssim fet (perquè el mercat es va estalviar amb la compra de grans diners), concretament les naus de gran quantitat. Mireu aquest gràfic:

La setmana passada, la venda havia superat la compra durant cinc setmanes. Normalment, vendre és maldestre i dura una estona. Després, s’asseca i la compra creix. El cicle es repeteix constantment.

Com s'assemblen els grans volums i compres "> volum i volatilitat, això crea senyals. En un mercat normal a la pujada, esperem més grans compradors que venedors. Té sentit i sembla:

Però quan es ven i es pren el control, es veu així:

Aleshores, esperem preus de mercat a la baixa. El més interessant és que aquesta venda sovint preveu una caiguda. Això vol dir que la venda pot produir-se a la superfície mentre els grans inversors bolquen les existències, però els índexs poden romandre durant un temps . L’he vist una i altra vegada. Per això és crucial mirar el que fan els majors inversors. Com diu Louis Navellier, "Preferiria ser el nas del gos que la cua".

Fa un parell de setmanes, quan les dades van dir que esperava una captació del 5%, estava bé per estar a punt. Però la caiguda no va arribar, i el que va suposar va ser comprar en absolut. Aquest va ser el canvi de la setmana passada:

Aquesta nova informació deia que els compradors estaven aquí i esperen una "volatilitat elevada". L’índex de grans diners de Mapsignals va deixar de caure i es va invertir:

On estem ara>> IWM) ha augmentat un 6, 41%, però s'assembla a una gran relaxació ...

La taula següent mostra on es va produir la gran compravenda de la setmana passada. El groc es mostra quan es va comprar un 25% o més d’un univers sectorial. Això és una gran compra! Tecnologies, indústries, discrecionals, telecomunicacions, financeres, productes bàsics, béns immobles, materials i (gairebé) assistència sanitària van veure una compra anormal. És gairebé tot el mercat. Els nivells d’energia estan tan deprimits que necessitem uns preus més alts per fer senyals de compra tècniques, per la qual cosa no s’ho esperi.

Però fixeu-vos en la venda de groc solitari: també de tecnologia. Com podem tenir accions "de compra i venda de tecnologia"> beta. Aquestes accions superen significativament un índex de referència.

Imagineu que les accions de XYZ augmenten un 40% mentre que S&P 500 augmenta un 20%. Això és una beta de 2: una acció amb un alt nivell de beta. El programari ha estat un gran guanyador durant els últims mesos. El grup té algunes de les millors existències. Això és fins al dilluns passat. Prop del 70% de les vendes d’informàtica van ser en programari.

Així doncs, la inversió hipotèticament sembla així: sóc un administrador de diners. Sóc molt llarg de les accions de beta altament elevades perquè superen el rendiment. Com a tanca, em quedo accions que experimenten un rendiment inferior a la mateixa zona de creixement. Per tant, mantinc l’equilibri a la meva cartera, essent tant bons com a llargs.

De cop i volta, alguna cosa canvia, i els comerciants liquiden accions de beta alta i cobreixen pantalons curts. El comerç concorregut provoca un avantatge per a la sortida. La setmana passada va ser clarament: vendre programari i comprar capsetes petites. Aleshores t’adones que els comerciants d’alguna cosa ja menjaven el teu dinar. Les empreses comercials basades en ordinadors reaccionen en nanosegons, no hores ni dies. Els humans no podem competir, i es produeix una liquidació forçada, preservant guanys o derivant pèrdues.

Però no hi ha res malament amb moltes existències de programari: només van ser els guanyadors. Quan necessiteu beneficis, els més grans erosionen ràpidament. Moltes són empreses impressionants. Imagineu-vos un LED a la porta principal de casa vostra. Dilluns. diu "Valor = 500.000 dòlars". Dimarts, diu "Valor = 400.000 dòlars". Per què? La vostra casa es troba al millor barri sense cap delicte a la millor zona escolar. El fet que el veí caigui en moments difícils i hagi de vendre no hauria d’afectar el valor de casa durant la nit, oi? Però així és a les borses. Per tant, estigueu alerta de les ofertes, perquè són fora.

Les dades deien que esperaven una caiguda, però que ràpidament van canviar. Els intel·ligents s’adapten i sobreviuen. Stephen Hawking va dir: "La intel·ligència és la capacitat d'adaptar-se als canvis".

La línia de fons

Nosaltres (Mapsignals) continuem sent alcista a la llargària de les accions dels Estats Units a llarg termini, i veiem qualsevol retret com una oportunitat de compra. Els mercats febles poden oferir vendes en accions si un inversor té paciència.

Divulgació: L'autor no manté cap posició en les existències esmentades en el moment de la publicació.

Renúncia de la investigació en inversions