Assegurança de vida universal variable (VUL)

Què és l’assegurança de vida universal variable (VUL)?

Vida universal variable (VUL) és un tipus d’assegurança de vida permanent amb un component d’estalvi integrat que permet la inversió del valor en efectiu. Igual que l’assegurança de vida universal estàndard, la prima és flexible. Les polítiques de VUL solen tenir una tapa màxima i un nivell mínim en el rendiment de la inversió associat al component d'estalvi.

1:10

Assegurança de vida

Els fonaments de l’assegurança de vida universal variable

L’assegurança de vida universal variable compta amb sub-comptes variables que permeten la inversió del valor en efectiu. La funció dels subcontes és similar a un fons mutualista. L’exposició a les fluctuacions del mercat pot generar rendiments importants, però també pot provocar pèrdues importants. Aquesta assegurança rep el nom dels diferents resultats de la inversió en un mercat que sempre varia.

Si bé les assegurances de vida universals variables ofereixen una major flexibilitat i potencial de creixement respecte a les pòlisses d’assegurança de vida tradicionals o de valor integral, els prenedors han de valorar detingudament els riscos abans de comprar aquest tipus de pòlisses.

Compres per emportar

• La Vida Universal Variable (VUL) és un tipus d’assegurança de vida permanent que permet invertir el component de caixa per produir rendiments més grans.
• Aquestes polítiques es basen en polítiques de vida universal tradicionals, però tenen un sub-compte independent que inverteix la peça de caixa al mercat.
• Com a resultat, el retorn al component de caixa no està garantit any rere any.
• Les polítiques VUL tindran un màxim de tapa i un sòl (normalment el 0%) sobre els rendiments que rep la part d’inversió.

Com funciona l’assegurança de vida universal variable

Igual que l’assegurança de vida universal, l’assegurança de vida universal variable combina un component d’estalvi amb un benefici per defunció separat, permetent una major flexibilitat en la gestió de la pòlissa. Es paguen primes al component d’estalvi. Per a una assegurança de vida universal variable, l'element d'estalvi consisteix en comptes gestionats per separat, denominats subcontes. Cada any, l’assegurador vitalici dedueix el que necessita per cobrir la mortalitat i els costos administratius. La resta roman en comptes separats per obtenir més interessos.

En tota una pòlissa de vida, l’assegurador de vida assumeix el risc d’inversió garantint un creixement de valor d’efectiu mínim. En separar el component d’estalvi i el de prestació per defunció, l’assegurador vitalici transfereix el risc d’inversió del VUL a l’assegurat. L’assegurat ha d’assumir la probabilitat que el compte separat pugui generar rendiments negatius, cosa que reduirà el valor en efectiu. Les pèrdues importants i sostingudes comprometen el valor en efectiu. Com a resultat, l'assegurat pot haver de remetre pagaments de prima més elevats per cobrir el cost de l'assegurança i tornar a construir el valor en efectiu.

Subcomptes de vida universal variable

El sub-compte separat està estructurat en una família de fons mutuals. Cadascun d'ells disposa d'una sèrie de comptes de borses i obligacions, juntament amb una opció del mercat monetari. Algunes polítiques restringeixen el nombre de transferències cap als fons i els fons. Si el prenedor de la pòlissa ha superat el nombre de transferències en un any i el compte en el qual s’inverteixen els fons té un comportament deficient, pot ser que hagi de pagar una prima superior per cobrir el cost de l’assegurança. A més de les taxes estàndard d’administració i mortalitat que el titular de l’assegurança paga cada any, els subcomptes dedueixen comissions de gestió que poden oscil·lar entre el 0, 05 i el 2%. Com que els subcomptes són valors, el representant de l’assegurança de vida ha de ser un productor amb llicència i registrat a l’Autoritat Reguladora de la Indústria Financera (FINRA).

El creixement del valor en efectiu de la política de vida universal variable es difereix en impostos. Els prenedors assegurats poden accedir al seu valor en efectiu retirant-se o prenent fons. Tanmateix, si el valor en efectiu baixa per sota d’un nivell específic, s’han de fer pagaments addicionals per evitar que la pòlissa es faci efectiva. (Per a informació relacionada, vegeu "Comprensió de la vida variable de la variable universal")

Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.

Termes relacionats

Enfocament de les necessitats Definició El plantejament de les necessitats és un mètode per calcular la quantitat d’assegurança de vida que necessita una persona o una família per cobrir les seves necessitats i despeses. més Assegurança de vida universal L’assegurança de vida universal és una assegurança de vida permanent amb un component d’estalvi d’inversions i primes baixes. més L’assegurança de vida L’assegurança de vida és un contracte en què l’asseguradora garanteix el pagament als beneficiaris després de la defunció de l’assegurat. més Incidents de propietat Una persona té incidents de propietat si poden canviar de beneficiaris en una assegurança de vida, prendre préstec del valor en efectiu o canviar o modificar la pòlissa de qualsevol manera. més Assegurança de vida variable L’assegurança de vida variable és un producte d’assegurança de vida permanent amb comptes d’inversió separats, i sovint ofereix flexibilitat quant a la remesa de primes i l’acumulació de valor en efectiu. més Assegurança de vida variable L'assegurança de vida de supervivència variable és una assegurança de vida variable que cobreix dues persones i paga una prestació per mort, només després que les dues persones hagin mort. més Enllaços de socis