Fons de tot el temps
Un fons per a qualsevol clima és un fons que tendeix a un rendiment raonable tant en condicions econòmiques com de mercat favorables i desfavorables. Tots els fons meteorològics solen tenir estratègies d'inversió flexibles que els permeten diversificar-se entre les classes d'actius i utilitzar tècniques alternatives, com ara la rotació del sector o la cobertura macro, per tal de gestionar els diferents canvis del mercat.
S'explica tot el fons meteorològic
Tots els fons meteorològics utilitzen diverses estratègies d'inversió per obtenir guanys de capital en tot tipus d'entorns d'inversió. Bridgewater és un gestor de fons de cobertura conegut per la seva estratègia d'inversió en clima. Nombrosos altres fons també són qualificats a causa de la naturalesa àmplia de les estratègies incloses a l'univers.
Fons equilibrats
Un fons equilibrat pot ser una opció per a totes les previsions meteorològiques. Prenguem per exemple un fons equilibrat senzill amb una assignació de la cartera de renda fixa del 60% i el 40%. La gestió activa de la part de capital del fons per aprofitar les diferents condicions del mercat, mantenint rendiments constants per als inversors d'inversions de renda fixa proporciona assignacions equilibrades que produeixen un rendiment positiu en totes les condicions del mercat.
Els fons sense assignacions especificades solen comportar-se encara millor en tot tipus de condicions de mercat per la seva flexibilitat per ajustar les assignacions d’actius. Aquests fons sovint fan apostes per assignació d’actius d’acord amb les seves opinions sobre el risc nacional o global. Els fons d’assignació de riscos globals són una categoria única perquè ajusten les assignacions de cartera per classe d’actius per mitigar i compensar les pèrdues en el mercat de renda variable d’alt risc, amb majors assignacions a inversions de rendiments fixs de gran rendiment. Inversament, l’assignació inversa s’utilitza quan els mercats de renda variable estan en tendència més elevats. La flexibilitat per fer ajustos de la classe d’actius és un avantatge significatiu que permet al fons un bon funcionament en tots els tipus de mercats.
El Fons d’assignació de riscos globals AllianceBernstein proporciona un exemple de producte d’assignació de risc global flexible. El 2017 el Fons va obtenir un 12, 06%. Des del seu inici, el Fons té una rendibilitat anual del 6, 92%.
Totes les estratègies meteorològiques
Totes les estratègies meteorològiques també tenen la flexibilitat de desplegar tècniques alternatives úniques.
Llarg curt
Una estratègia que s'utilitza habitualment per produir guanys en tots els entorns del mercat és una estratègia a llarg termini. Aquests fons tenen la latitud per prendre posicions tant llargues com curtes. Això els permet comprar inversions que creuen que tenen un potencial positiu i vendre títols breus que esperen que depreciaran en valor. Aquests fons tenen la flexibilitat de sobrepesar posicions llargues en temps de guanys del mercat i sobrepesar posicions curtes en temps de pèrdues del mercat.
Neutral del mercat
Una estratègia alternativa al mercat és una altra tècnica alternativa que utilitza posicions llargues / curtes. Això varia d'una estratègia típica a llarg termini / curts, ja que busca beneficiar-se de la negociació vinculada que explota l'arbitratge potencial entre títols igualats. Aconsegueix uns guanys neutres en el mercat meteorològic, ja que la seva estratègia consisteix en prendre posicions comercials de parelles orientades que obtinguen beneficis mitjançant el moviment de valors vinculats.
Altres alternatives
També hi ha nombroses altres estratègies que han demostrat ser efectives per obtenir una apreciació de capital a través de tot tipus de mercats. La rotació del sector i la macro-cobertura sectorial són dues estratègies que sovint busquen els rendiments meteorològics. Ambdues ofereixen estratègies d'inversió flexibles amb la latitud per desplaçar-se de diferents àrees del mercat en lloc de restringir-se a una única classe de subassegurances.
Les estratègies de rotació del sector giraran cap a dins i fora dels sectors que ofereixen un gran potencial de creixement o que tenen una reputació històrica de rendiment en determinats tipus de mercats. Els comerços d’inflació, la tecnologia i altres sectors innovadors ofereixen generalment els majors rendiments potencials en economies en expansió. Inversament, en els mercats de contractació, els productes bàsics de consum i altres sectors molt confiats ofereixen certa seguretat.
La cobertura macro és una altra estratègia flexible que combina tant les teories de rotació sectorial com d'inversions de llarg / curt termini. Les estratègies de cobertura de macros procuraran invertir-se en sectors impulsats pel mercat alhora que s’utilitzaran operacions llargues i curtes per aprofitar catalitzadors específics del mercat.
L’estratègia de Bridgewater All Weather
Ray Dalio va desenvolupar l'Estratègia de Tots els temps de Bridgewater a la dècada de 1970 després d'observar els canvis del mercat i els possibles escenaris de retorn de la crisi política de la presidència de Richard Nixon.
Des de la dècada de 1970 Bridgewater és una de les més conegudes amb referència a totes les estratègies meteorològiques que ofereixen el potencial per obtenir tots els aspectes dels moviments de preus de seguretat del mercat.
Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.