Persona associada
En la negociació de futurs, el terme persona associada es refereix a persones particulars de l'ocupació d'un agent o comerciant que exerceixen la funció de vendes o supervisió de vendes. Els empleats administratius i administratius no estan inclosos.
Compres per emportar
- Les persones associades són aquelles que es dediquen a la negociació de futurs empleats per empreses de corredors / distribuïdors implicats en vendes o supervisió de vendes.
- Aquestes persones tenen una visió del flux d'ordre que pot no ser pública.
- Estan obligats a registrar-se a les agències reguladores.
- Estan obligats a actuar de manera que no es beneficiïn personalment de la informació sobre el flux de comandes.
Enteniment de persona associada
Les persones associades estan subjectes a les normes i regulacions de diferents borses de futurs i organismes reguladors. Aquestes entitats regulen les persones en determinats rols per assegurar-se que un flux d’informació desigual, fins i tot si es produeix de manera natural, no impedeix ni defraudarà els inversors en les seves activitats comercials i de recerca. No es requereix un registre separat a la National Futures Association (NFA) per a les persones que ja es registrin de la manera següent:
- Mercader de la Comissió de Futurs (FCM)
- Presentació de Broker (IB)
- Corredor de pisos (FB)
- CPO de l’operador de piscines de mercaderies o persona associada a un
- CTA assessor de comerç de mercaderies o persona associada a un
- Representant registrat davant l'Autoritat reguladora de la indústria financera (FINRA)
Per què la distinció?
Els mercats financers estan regulats per assegurar-se que són justos per a tots els participants, sigui quina sigui la seva mida, influència o experiència. Inclou el flux d’informació, comandes i altres factors que permeten a qualsevol persona qualificada participar en els mercats.
En exigir que les persones físiques i les empreses que tinguin diners amb el client es registrin a FINRA i / o a l'NFA com a persones associades, si encara no estan registrades en altres capacitats, els participants estan subjectes a normes i regulacions per facilitar els mercats justos.
A més, els reguladors tenen l’autoritat de castigar, multar o expulsar els participants si no segueixen aquestes normes i regulacions. El registre també estableix mètodes, inclòs l’arbitratge, per resoldre disputes entre parts.
Per tant, els clients tenen una capa de protecció assegurant-se que el seu accés al mercat és just i els seus fons només es destinaran al seu benefici. La mateixa protecció s'aplica a la informació generada per les activitats del client. Per exemple, una persona associada pot no fer comandes personals per davant de les comandes dels clients i no pot fer que la informació sobre les comandes dels seus clients estigui a disposició d’altres clients o de tercers. Les persones associades també acorden permetre el control de les seves operacions i saldos de comptes.
Les persones associades, incloses les FCM i els IB, han de complir uns estàndards mínims per:
- Capital net mínim
- Fons per a clients (només FCM; els IB no contenen fons per al client)
- Divulgació i altres requisits per als clients
- Arxivacions financeres i altres
Això protegeix el client del risc de mercat en l'execució comercial, així com del risc que l'empresa es desprengui del negoci, possiblement assumint fons del client amb ell. També prevé conflictes d’interès, tot i que les persones associades (i les empreses) no són necessàriament fiduciaries. Si bé han d’exercir pràctiques empresarials ètiques, no han de complir els estàndards de confiança més elevats que han de complir els assessors d’inversió.
Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.