Com convertir-se en soci de capital de risc

Les empreses de capital risc (VC) busquen el món d’inici i busquen el proper Facebook o YouTube. Proporcionen infusions de capital arriscat a empreses petites o en fase inicial que tenen un accés limitat a fonts de capital més convencionals com els préstecs bancaris.

A canvi, els capitalistes de risc reben la propietat a l’empresa i una important supervisió directiva. En una empresa de capital risc, el soci de capital de risc és el membre més jove. Tot i això, aquestes posicions són competitives, comporten molta responsabilitat i pensament independent i manen salaris forts.

Capital de risc davant capital privat

Les empreses de capital risc són molt similars a les de capital privat pel que fa a les ofertes i a les fonts de finançament. Difereixen pel que fa als tipus d'empreses que persegueixen.

Les empreses de capital privat, en general, solen afectar les empreses establertes, petites o grans, mentre que les empreses de capital risc financen per a empreses noves i més petites que no tenen accés als mercats de capital. Aquesta distinció és important perquè emmarca els papers dels socis en empreses de capital risc.

Descripció de treball associada a VC

Els associats de VC tenen dues funcions principals: subministrar ofertes i donar suport a ofertes existents.

Recerca de nous ofertes

Els associats de VC es troben a les primeres línies per trobar ofertes i seleccions. S'espera que tinguin una mentalitat similar a les vendes i que trobin possibles ofertes, trucant en fred empreses i empresaris i establint reunions. A continuació, el soci presenta ofertes potencials als socis de l'empresa.

Suport amb ofertes existents

Els associats de VC, semblants a d’altres analistes financers, donen suport a tots els aspectes d’un acord, des de la diligència deguda fins al modelat i l’execució. Amb la deguda diligència, produeixen les analítiques inicials que condueixen a una empresa a realitzar o rebutjar un acord.

De manera similar al capital privat, quan un acord passa a etapes posteriors, els associats continuen treballant colze a colze amb el soci. La intensitat i l'horari del treball oscil·len en funció de la proximitat de l'equip per tancar les ofertes. Com altres analistes de finances, els associats de VC poden treballar extremadament llargues hores a prop del tancament de l’oferta. A causa de l'elevada demanda i la pressió, els socis VC sovint es veuen recompensats amb una compensació superior a la mitjana.

El tipus d’empresa VC distingeix algunes de les funcions dels associats. Les empreses de VC que es concentren en el finançament en fase inicial fan molt més l’abastiment i la limitació de la diligència i el modelisme degut. Les empreses que es concentren en el finançament en els últims estadis fan més de la diligència, modelatge i execució tradicionals, de forma similar a una empresa de capital privat.

Fet ràpid

El 2018, el capital de risc invertit a tot el món va assolir els 254 mil milions de dòlars, cosa que representa un nou rècord de tots els temps.

Com avança l'associació VC

La pista de l’avanç també és una mica diferent a les empreses de VC en comparació amb el capital privat. Igual que en capital privat, la majoria dels associats VC pre-MBA tenen algun tipus d’experiència. Pot variar des de la trajectòria com a analista de banca d'inversió fins a algun tipus de formació específica del sector.

Les empreses esperen que els associats pre-MBA es quedin de dos a tres anys i surtin després a l'escola de negocis o a un altre empresari. De fet, moltes empreses donen un contracte de dos anys a aquest nivell.

L'associat post-MBA VC es troba a la pista de socis. Si una associació és l’objectiu final —i sol ser per als associats post-MBA—, la manera d’arribar-hi és establir un historial fort d’empreses de subministrament, tancar ofertes, repercutir positivament en la cartera i sortir de la inversió per generar. rendiments sòlids per a l'empresa.

Educació i formació

Els associats pre-MBA en capital de risc solen tenir els estudis de llicenciatura en matemàtiques, estadístiques, finances, economia o comptabilitat. Les empreses VC solen centrar les inversions en un sector determinat i, de vegades, perseguiran candidats a la indústria que no tenen finançament previ o experiència de capital risc. Per exemple, una empresa de capital risc centrada en la salut pot contractar un bioquímic que hagi iniciat una empresa farmacèutica amb èxit.

Els associats post-MBA, en general, es consideren per a una empresa de VC en funció de l’escola que van assistir. Els candidats que assisteixen a programes més alts de MBA se solen contractar per a aquestes tasques tan cobejades. I depenent del tipus d’empresa VC (fase inicial o tardana), les característiques buscades poden diferir molt. Les empreses VC en fase inicial cerquen candidats que entenguin els mercats i les indústries i puguin realitzar anàlisis per determinar la mida i l'oportunitat del mercat. Les empreses VC de darrera fase busquen les habilitats més tradicionals de modelització financera i execució d’acords.

Compres per emportar

• Les empreses de capital risc proporcionen finançament a les empreses de creació i a les petites empreses, és a dir, a aquelles que tenen menys opcions per recaptar diners.
• Les empreses de capital risc es distingeixen de les empreses de capital privat, que solen proporcionar finançament a empreses més establertes.
• Els associats de capital risc són els responsables de subministrar noves ofertes per a la seva empresa i de donar suport a les que ja estan en obres.
• Els socis de capital risc solen treballar moltes hores, sobretot abans de tancar les ofertes; el resultat és molt ben compensat.

Salari Associat de VC

El salari i les bonificacions anuals difereixen àmpliament en aquest camp en funció de la mida de la signatura de VC i de l’especialització. En general, els associats VC pre-MBA poden esperar un sou anual de 80.000 a 150.000 dòlars, segons Wall Street Oasis. Amb una bonificació, que normalment és un percentatge de sou, pot ser molt superior.

A més, les empreses compensaran els associats per abastament o cerca d’ofertes. A nivells més alts en una empresa de capital de risc, les bonificacions comporten múltiples salaris vinculats a la cartera i els aporten inversions.

La línia de fons

Els socis de capital risc operen en una àrea única de finances. A diferència de la banca d’inversions i d’altres analistes financers que es centren en la modelització i l’execució d’acords, els associats de VC tenen menys estructura.

Fins i tot a nivell d’entrada, els associats de VC tenen l’encàrrec de trobar ofertes, conèixer empresaris i avaluar idees de negoci. Això pot apel·lar a un candidat interessat a participar i a associar-se amb empreses.