Introducció al Swing Trading

El comerç de balanç s'ha descrit com una espècie de negociació fonamental en la qual es mantenen posicions durant més d'un dia. La majoria dels fonamentalistes són operadors de swing ja que els canvis en els fonaments corporatius generalment requereixen diversos dies o fins i tot a la setmana per provocar un moviment suficient dels preus per obtenir un benefici raonable.

Però aquesta descripció del swing trading és una simplificació. En realitat, el balanç de balanç es troba al bell mig del continu entre la negociació diària fins a la negociació de tendències. Un comerciant de dia mantindrà un estoc des d’uns pocs segons fins a unes hores, però mai més d’un dia; un comerciant de tendències examina les tendències fonamentals a llarg termini d'una acció o índex i pot mantenir les accions durant unes setmanes o mesos. Els operadors de Swing mantenen un estoc determinat durant un període de temps, generalment d’uns dies a dues o tres setmanes, que es troba entre aquests extrems, i faran la cotització de les accions a partir de les seves oscil·lacions intra-setmana o intra-mes entre optimisme i pessimisme.

Compres per emportar

• La majoria dels fonamentalistes són operadors de swing ja que els canvis en els fonaments corporatius generalment requereixen diversos dies o fins i tot a la setmana per provocar un moviment suficient dels preus per obtenir un benefici raonable.
• El comerç Swing es troba al bell mig del continu entre la negociació diària fins a la negociació de tendències.
• La primera clau per a la negociació amb èxit del swing és escollir les accions adequades.

Les existències adequades per al comerç de balanç

La primera clau per a la negociació amb èxit del swing és escollir les accions adequades. Els millors candidats són les accions de gran quantitat, que es troben entre les accions amb més borses de borses principals. En un mercat actiu, aquestes existències oscil·laran entre extrems àmpliament definits i alts i el comerciant de swing girarà per onada en un sentit durant un parell de dies o setmanes només per canviar al costat oposat del comerç quan el valor inversi la direcció. .

Què és Swing Trading?

El mercat adequat

En qualsevol dels dos extrems del mercat, l’entorn del mercat de l’ós o el mercat de toros, el comerç de swing és un repte força diferent que en un mercat entre aquests dos extrems. En aquests extrems, fins i tot les existències més actives no presentaran les mateixes oscil·lacions amunt i avall que quan els índexs són relativament estables durant unes setmanes o mesos. En un mercat bear o un mercat de toros, l’impuls generalment transportarà accions durant un llarg període de temps només en una direcció, confirmant així que la millor estratègia és el comerç sobre la base de la tendència direccional a llarg termini.

El comerciant de swing, per tant, es troba més ben posicionat quan els mercats no van enlloc, quan els índexs pugen un parell de dies, i després disminueixen els propers dies, només repetir una i altra vegada el mateix patró general. Podrien passar un parell de mesos amb majors existències i índexs al mateix lloc que els seus nivells originals, però el comerciant de swing ha tingut moltes oportunitats d’atrapar els moviments a curt termini amunt i avall (de vegades dins d’un canal).

Per descomptat, el problema tant en el comerç de swing com en el de les tendències a llarg termini és que l'èxit es basa en identificar correctament quin tipus de mercat s'està experimentant actualment. La negociació de tendències hauria estat l'estratègia ideal per al mercat de toros de l'última meitat de la dècada de 1990, mentre que el comerç de tendències hauria estat el millor per als anys 2000 i 2001.

Utilitzant la mitjana mòbil exponencial

Les mitjanes mòbils simples (SMAs) proporcionen nivells de suport i resistència, així com patrons alcista i baixista. Els nivells de suport i resistència poden indicar si es pot comprar un estoc. Els patrons de crossover alcista i baixista assenyalen punts de preu on heu d’entrar i sortir de les existències.

La mitjana mòbil exponencial (EMA) és una variació de la SMA que posa més èmfasi en els darrers punts de dades. L'EMA proporciona als comerciants senyals de tendència clars i punts d'entrada i sortida més ràpids que una simple mitjana mòbil. El crossover EMA es pot utilitzar en el comerç de swing a punts d'entrada i sortida puntuals.

Es pot utilitzar un sistema bàsic de crossover EMA centrant-se en els EMA de nou, 13 i 50 períodes. Es produeix un crossover alcista quan el preu supera per sobre d’aquestes mitjanes mòbils després d’estar per sota. Això significa que pot haver-hi una inversió a les cartes i que pot començar un rendiment de pujada. Quan l’EMA de nou períodes supera l’EMA, de 13 períodes, indica una entrada llarga. Tanmateix, l’EMA de 13 períodes ha d’estar per sobre de la EMA dels 50 períodes o creuar-la per sobre d’ella.

D'altra banda, es produeix un crossover baixista quan el preu d'una garantia baixa per sota d'aquests EMA. Això assenyala una reversió potencial d'una tendència i es pot utilitzar amb temps per sortir d'una posició llarga. Quan l’EMA de nou períodes passa per sota dels EMA de 13 períodes, assenyala una entrada curta o una sortida d’una posició llarga. Tanmateix, l’EMA de 13 períodes ha d’estar per sota dels EMA de 50 períodes o creuar-se per sota d’aquest.

La línia de base

Moltes investigacions sobre dades històriques han demostrat que, en un mercat propici al balanç de borsa, les existències líquides tendeixen a cotitzar per sobre i per sota d’un valor base, que es mostra en un gràfic amb una EM. Al seu llibre "Vine a la meva sala d'operacions: una guia completa per a la negociació" (2002), el doctor Alexander Elder utilitza la seva comprensió del comportament d'una borsa per sobre i per sota de la línia de referència per descriure l'estratègia del comerciant de swing de "comprar normalitat i vendre mania "o" escurçar la normalitat i cobrir la depressió ". Una vegada que el comerciant de swing ha utilitzat EMA per identificar la línia bàsica típica del gràfic de valors, ell es troba molt a la línia de base quan la borsa es dirigeix ​​cap amunt i curt a la línia de base quan el stock està baixant.

Així, els operadors de swing no busquen assolir el funcionament intern amb un comerç únic; no els preocupa el moment perfecte per comprar un estoc exactament al seu fons i vendre exactament a la part superior (o viceversa). En un perfecte entorn comercial, esperen que l’acció arribi a la línia de fons i confirmi la seva direcció abans de realitzar els seus moviments. La història es complica quan es produeix una pujada o una tendència a la baixa: el comerciant pot, paradoxalment, passar molt de temps quan la borsa cau per sota de la seva EMA i esperar que el valor torni a ascendir, o pot reduir un valor que s'ha estabilitzat per sobre de l'EMA i esperar que caigui si la tendència és més llarga.

Obtenint beneficis

Quan arribi el moment d’aconseguir beneficis, el comerciant de swing voldrà sortir del comerç el més a prop possible de la línia de canal superior o inferior sense ser massa precís, cosa que pot provocar el risc de perdre la millor oportunitat. En un mercat fort quan un estoc presenta una tendència direccional forta, els comerciants poden esperar a que s’arribi a la línia de canals abans d’obtenir el seu benefici, però en un mercat més feble, poden treure els seus beneficis abans que la línia s’aconsegueixi (en cas que la direcció canvia i la línia no es colpeja en aquest oscil·lació en particular).

La línia de fons

El comerç de swing és, en realitat, un dels millors estils de negociació per al comerciant inicial per mullar-se els peus, però encara ofereix un benefici important per a comerciants intermedis i avançats. Els operadors de swing reben una retroalimentació suficient sobre les seves operacions al cap d'un parell de dies per mantenir-los motivats, però les seves posicions llargues i curtes de diversos dies tenen una durada que no comporta distracció. Per contra, la negociació de tendències ofereix un potencial de benefici més gran si un comerciant és capaç d’atrapar una tendència important del mercat de setmanes o mesos, però pocs són els comerciants amb prou disciplina per mantenir una posició que dura molt sense distreure’s. D'altra banda, la negociació de desenes d'accions al dia (dia de comerç) pot ser simplement demostrar un cop més blanc d'un passeig per a alguns, cosa que fa que el comerç de swing sigui el mitjà perfecte entre els extrems.