10 trets d’un comerciant d’opcions amb èxit

Les opcions són un dels instruments més versàtils dels mercats financers. La seva flexibilitat permet al comerciant aprofitar la seva posició per augmentar els rendiments. Aquests productes també permeten a l'usuari gestionar el risc utilitzant-los per cobrir cobertura o obtenir un benefici del moviment cap per avall, cap per avall i lateral.

Malgrat els seus molts beneficis, el comerç d’opcions comporta un risc important de pèrdua i és de caràcter molt especulatiu. No tothom pot convertir-se en un comerciant d’opcions d’èxit. Com qualsevol altre negoci, per convertir-se en un comerciant d’opcions d’èxit requereix un cert conjunt d’habilitats, tipus de personalitat i actitud.

1. Ser capaç de gestionar el risc

Les opcions són instruments d’alt risc i és important que els comerciants reconeguin el risc que tenen en qualsevol moment. Quin és l’inconvenient màxim del comerç? Quina és la posició implícita o explícita respecte a la volatilitat? Quant del meu capital es destina al comerç? Aquestes són algunes de les preguntes que sempre han de tenir els comerciants.

Els comerciants també han de prendre les mesures adequades per controlar el risc. En particular, si sou un comerciant d’opcions a curt termini, trobareu regularment operacions de pèrdues. Per exemple, si manteniu una posició durant la nit, l’aposta pot anar malament per culpa de notícies adverses. Cal que minimitzeu el risc de les vostres posicions en qualsevol moment. Alguns comerciants ho fan limitant la seva grandària comercial i diversificant-se en molts comerços diferents, de manera que tots els seus ous no es troben a la mateixa cistella.

Un comerciant d’opcions també ha de ser un excel·lent gestor de diners. Cal que utilitzin el seu capital amb prudència. Per exemple, no seria convenient bloquejar el 90% del seu capital en un sol comerç. Sigui quina sigui l’estratègia que adopteu, no es pot ignorar la gestió de riscos i la gestió de diners.

(Per a més informació, vegeu: mesurament i gestió del risc d’inversió. )

2. Sigueu bons amb els números

Mentre negocia amb opcions, sempre es tracta de números. Quina és la volatilitat implícita? L’opció és els diners o els diners? Què és la interrupció del comerç? Els comerciants d’opcions sempre responen a aquestes preguntes. També fan referència a grecs d’opcions, com ara els delta, gamma, vega i theta de les seves operacions d’opcions. Per exemple, un comerciant voldria saber si el seu comerç és gamma curt.

(Per a més informació, vegeu: conèixer els "grecs" )

3. Tenir disciplina

Per tenir èxit, els comerciants d’opcions han de practicar la disciplina. Fer recerca àmplia, identificar oportunitats, establir el comerç adequat, formar-se i adherir-se a una estratègia, establir objectius i formar una estratègia de sortida formen part de la disciplina. Un simple exemple de desviar-se de la disciplina és seguir el ramat. Mai confieu en una opinió sense fer la vostra pròpia investigació. No podeu saltar-vos els deures i culpar a la rajada de les vostres pèrdues. En lloc d'això, heu de dissenyar una estratègia de negociació independent que funcioni perquè sigui una estratègia d'opcions correcta.

Si bé l’educació formal en els graus superiors es pot associar a comerciants d’elit, no és necessàriament el cas de tots. Però s’ha d’educar sobre el mercat. Els comerciants amb èxit es triguen a aprendre els fonaments bàsics i a estudiar el mercat: diversos escenaris, tendències diferents, tot i tot sobre el funcionament del mercat. No solen ser novells que hagin dut a terme un seminari de negociació de tres hores sobre "Com aconseguir una riquesa en la negociació ràpida", sinó que es prenen el temps per aprendre del mercat.

4. Tingueu paciència

La paciència és una qualitat que tenen tots els comerciants. Els inversors pacients estan disposats a esperar a que el mercat ofereixi les oportunitats adequades, en comptes d’intentar obtenir una gran victòria en tots els moviments del mercat. Sovint veuràs que els comerciants s’asseuen ociosos i miren el mercat, esperant el moment perfecte per entrar o sortir d’un comerç. No passa el mateix amb els comerciants aficionats. Són impacients, incapaços de controlar les seves emocions i es faran ràpids per entrar i sortir dels comerços.

5. Elabora un estil de comerç

Cada comerciant té una personalitat diferent i ha d’adoptar un estil de negociació que s’adapti als seus trets. Alguns comerciants poden ser bons en la cotització del dia, on compren i venen opcions diverses vegades durant el dia per obtenir petits beneficis. Alguns poden estar més còmodes amb el comerç de posició, on formen estratègies de negociació per aprofitar oportunitats úniques, com ara la caiguda del temps i la volatilitat. I altres poden estar més còmodes amb el swing trading, on els operadors aposten pel moviment dels preus en períodes de cinc a 30 dies.

6. Interpreta les notícies

És crucial que els comerciants puguin interpretar les notícies, separar el bombo de la realitat i prendre decisions adequades en funció d’aquest coneixement. Trobareu molts comerciants amb ganes de posar el seu capital en una opció amb novetats prometedores, i l'endemà passaran a les properes grans novetats. Això els distreu d’identificar tendències més grans al mercat. La majoria dels venedors d'èxit seran sincers amb ells mateixos i prendran decisions personals correctes, en lloc de simplement passar per les primeres històries de les notícies.

(Per a informació relacionada, vegeu: Notícies del mercat que semblen prometedores però no ho són .)

7. Ser un aprenent actiu

La Junta de Comerç de Chicago (CBOT) va informar que el 90% dels operadors d’opcions tindran pèrdues. El que separa els comerciants amb èxit de la mitjana és que els comerciants amb èxit puguin aprendre de les seves pèrdues i implementar el que aprenen en les seves estratègies de negociació. Els comerciants d’elit practiquen… i practiquen una mica més fins que aprenguin les lliçons que hi ha darrere del comerç, entenen l’economia que hi ha al darrere del mercat i veuen el comportament del mercat com està succeint.

Els mercats financers canvien i evolucionen constantment; heu de tenir una comprensió clara del que passa i de com funciona tot. En convertir-vos en un aprenent actiu, no només us endinsareu bé en les vostres estratègies comercials actuals, sinó que també podreu identificar noves oportunitats que altres persones no podrien veure o passar.

8. Sigui flexible

No podeu presentar cap demanda al mercat, però heu d’anar al mercat o deixar-lo quan no sigui el tipus que us convé. Heu d’acceptar que es produeixin pèrdues i és inevitable que perdeu. L’acceptació en lloc de lluitar contra el mercat és primordial per entendre, claredat i finalment guanyar.

9. Planifiqueu els vostres oficis

Un comerciant d'opcions que planeja té més probabilitats d'èxit que un que opera instint i sentit. Si no teniu un pla, creareu operacions aleatòries i, per tant, sereu sense direcció. D'altra banda, si teniu un pla, és més probable que us hi atengueu. Tindreu clar quins són els vostres objectius i com voleu assolir-los. També sabreu com cobriu les vostres pèrdues o quan reserveu beneficis. Podeu veure com us ha funcionat (o no) el pla. Tots aquests passos són essencials per desenvolupar una estratègia comercial forta.

10. Mantenir els registres

Els operadors d'opcions més reeixits mantenen un registre diligent de les seves operacions. Mantenir registres comercials adequats és un hàbit fonamental per ajudar-vos a evitar prendre decisions costoses. L’historial dels vostres registres comercials també proporciona una gran quantitat d’informació per ajudar-vos a millorar les vostres probabilitats d’èxit.

(Per a informació relacionada, vegeu: Permet fer millors operacions amb opcions mitjanes mensuals. )

La línia de fons

Els comerciants d’opcions principals s’emocionen a la recerca i a la visualització de les seves operacions. Per descomptat, és fantàstic veure una selecció a la part superior, però, com els aficionats als esports, els comerciants d’opcions els agrada veure tot el partit desplegar-se, no només esbrinar el marcador final. Aquestes característiques no garanteixen el vostre èxit al món del comerç d’opcions, però sens dubte augmentaran les vostres possibilitats.

(Per a informació relacionada, vegeu: comerciant o bancari d’inversions: el millor treball per a vosaltres .)