Elliott Wave Theory

Què és la teoria de les ones Elliott?

La teoria de les ones Elliott va ser desenvolupada per Ralph Nelson Elliott per descriure els moviments de preus als mercats financers, en els quals va observar i identificar patrons d'ona fractal recurrents. Les ones es poden identificar en els moviments dels preus de les accions i en el comportament del consumidor. Els inversors que intenten treure profit d'una tendència del mercat podrien ser qualificats com a "anar en ona". Un gran moviment fort pels propietaris d’habitatges per substituir les seves hipoteques existents per altres amb millors termes s’anomena onada de refinançament.

1:32

Fonaments de la teoria de les ones de Elliott

Orígens de la teoria de les ones Elliott

La teoria de les ones Elliott va ser desenvolupada per Ralph Nelson Elliott als anys trenta. Després d'haver estat obligat a retirar-se a causa d'una malaltia, Elliott necessitava alguna cosa per ocupar el seu temps i va començar a estudiar gràfics cada any i mensuals de 30 anys anuals, mensuals, setmanals, diaris i elaborats per si mateixos en diversos índexs. La teoria va obtenir notorietat el 1935, quan Elliott va fer una predicció estranya sobre un fons borsari i des d’aleshores s’ha convertit en un element bàsic per a milers de gestors de cartera, comerciants i inversors privats.

RN Elliott va descriure regles específiques per identificar, predir i capitalitzar aquests patrons d'ona. Aquests llibres, articles i cartes estan recollits al Masterworks de RN Elliott, publicat el 1994. Elliott Wave International és la major empresa d’anàlisi i previsió financera independent del món que l’anàlisi i la previsió de mercat es basen en el model d’Elliott ..

RN Elliott va tenir cura de constatar que aquests patrons no proporcionen cap tipus de seguretat sobre el moviment futur dels preus, sinó que serveixen per ajudar a ordenar les probabilitats d’accions futures del mercat. Es poden utilitzar conjuntament amb altres formes d’anàlisi tècnica, inclosos indicadors tècnics, per identificar oportunitats específiques. Els comerciants poden tenir diferents interpretacions de l'estructura Elliott Wave d'un mercat en un moment determinat.

Compres per emportar

• Elliott Wave Theory és un mètode d’anàlisi tècnic que busca patrons de preus a llarg termini de grosella relativa relacionats amb canvis persistents en el sentiment i la psicologia dels inversors.
• La teoria identifica ones identificades com a ones d’impuls que configuren un patró i ones correctives que s’oposen a la tendència més gran.
• Cada conjunt d’ones s’inverteix en un conjunt més gran d’ones que s’adhereixen al mateix patró de correcció d’impuls / correcció, descrit com un enfocament fractal per invertir.

Com funcionen les ones Elliott

Alguns analistes tècnics intenten treure’n profit dels patrons d’onada del mercat de valors mitjançant la teoria de l’ona Elliott. Aquesta hipòtesi diu que es poden predir els moviments dels preus de les accions perquè es mouen repetint patrons amunt i avall anomenats ones creades per la psicologia dels inversors. La teoria identifica diversos tipus d’ones diferents, incloent ones motrius, ones d’impuls i ones correctives. És subjectiva i no tots els comerciants interpreten la teoria de la mateixa manera, o estan d’acord que es tracta d’una estratègia comercial amb èxit. Tota la idea de l’anàlisi d’ones no s’equipara a una formació regular de model, on només cal seguir les instruccions, a diferència de la majoria de les altres formacions de preus. L’anàlisi d’ondes ofereix informació sobre les dinàmiques de tendència i us ajuda a comprendre els moviments de preus d’una manera molt més profunda.

El principi Elliott Wave consisteix en un impuls i unes ones correctives al nucli:

• Ones d’ impuls: les ones d’impuls consten de cinc sub-ones que fan el moviment net en la mateixa direcció que la tendència del següent grau. Aquest patró és l’ona motriu més comuna i la més fàcil de detectar en un mercat. Com totes les ones motrius, consta de cinc sub-ones; tres d’elles també són ones motrius, i dues són ones correctives. Es marca amb una estructura 5-3-5-3-5, que es va mostrar més amunt. Tot i això, té tres regles que defineixen la seva formació. Aquestes regles són irrompibles. Si s’incompleix una d’aquestes regles, l’estructura no és una ona d’impuls i caldria tornar a etiquetar la sospita d’ona d’impuls. Les tres regles són: l’onada dues no pot tornar a traçar més del 100 per cent de l’ona una; l'ona tres no pot ser mai la més curta de les ones una, tres i cinc.
• Ones correctives: les ones correctives (de vegades anomenades ones en diagonal) consisteixen en tres o una combinació de tres sub-ones que fan que el moviment net en la direcció contrària a la tendència del grau següent. Com totes les ones motrius, el seu objectiu és moure el mercat en la direcció de la tendència. També, com totes les ones motrius, consta de cinc sub-ones. La diferència és que la diagonal sembla una falca en expansió o en contracció. A més, és possible que les sub-ones de la diagonal no puguin tenir un recompte de cinc, depenent de quin tipus de diagonal s’estigui observant. Igual que amb l’ona motriu, cada subona de la diagonal no retorna mai completament l’ona sub-ona anterior i és possible que l’ona sub-tres de la diagonal no sigui l’ona més curta.

Aquestes ones correctives d’impuls i correctores s’embocuen en un fractal auto-similar per crear patrons més grans. Per exemple, un gràfic d’un any pot estar enmig d’una ona correctiva, però un gràfic de 30 dies pot mostrar una ona d’impuls en desenvolupament. Per tant, un comerciant amb aquesta interpretació d'ones d'Elliott pot tenir una perspectiva baixista a llarg termini amb una perspectiva alcista a curt termini.

Elliott va reconèixer que la seqüència de Fibonacci denota el nombre d’ones en impulsos i correccions. Les relacions ondades en el preu i el temps també tenen freqüentment relacions de Fibonacci, com ara el 38% i el 62%. Per exemple, una ona correctora pot tenir un retrocés del 38% de l'impuls precedent.

Altres analistes han desenvolupat indicadors inspirats en el principi d 'Elliott Wave, inclòs l' Oscil·lador Wave Elliott, que es mostra a la imatge de dalt. L’oscil·lador proporciona un mètode informatitzat de predicció

orientació de preus futurs en funció de la diferència entre una mitjana mòbil de cinc i cinc períodes. El sistema d’intel·ligència artificial d’Elliott Wave International, EWAVES, aplica totes les regles i directrius d’ones d’Elliott a les dades per generar anàlisis d’ones Elliott automatitzades.

Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.

Termes relacionats

Definició d’ona Una ona és un patró de comportament marcat per increments i disminucions notables. Es poden identificar en els moviments de preus de les accions i en el comportament del consumidor. més Patró d’ona d’impuls Definició El patró d’ona d’impuls s’utilitza en l’anàlisi tècnica anomenada Elliott Wave Theory que confirma la direcció de les tendències del mercat a través de patrons a curt termini. més Onades correctives Les ones correctives són un conjunt de moviments de preus de les accions associats amb la teoria de les ones de Elliott. més Wolfe Wave Definició Un Wolfe Wave és un patró utilitzat en anàlisis tècniques per a les operacions de temps al voltant d'un trencament. més Definició del patró de Gartley El patró de Gartley és un patró de gràfics harmònics, basat en números i relacions de Fibonacci, que ajuda els comerciants a identificar els nivells i els mínims de reacció. més Nombres i línies de Fibonacci Definició i usos Els nombres i línies de Fibonacci són eines tècniques per als operadors basats en una seqüència matemàtica desenvolupada per un matemàtic italià. Aquests números ajuden a establir on poden produir-se suport, resistència i reversions de preus. més Enllaços de socis