Sèrie 82
La Sèrie 82 és una certificació que ofereix als professionals financers que representen una organització patrocinadora la capacitat de transaccionar valors privats per als clients.
Comprensió de la sèrie 82
La Sèrie 82 és una certificació centrada en les transaccions de valors privats. La seva creació va ser ordenada sota la Gramm-Leach-Bliley Act de 1999. El 2001, la Securities and Exchange Commission (SEC) va afectar regles que separaven les habilitats transaccionals de la Sèrie 82 de sota el paraigua de la Sèrie 7 i la Sèrie 62. El Gramm -Leach-Bliley Act va derogar i revisar moltes de les legislacions de la Glass Steagall Act, que va ampliar les capacitats de servei dels bancs comercials. Com a resultat, els bancs comercials podrien oferir un conjunt de serveis més divers i podrien associar-se amb més facilitat amb els distribuïdors de corredors per proporcionar transaccions de valors als clients. La Sèrie 82 es va crear a partir d’aquest moviment i va establir una llicència individual centrada només en les transaccions de valors privats per part de representants registrats.
Examen de la Sèrie 82
L’examen Sèrie 82, també conegut com a examen representatiu d’ofertes de valors privats, està patrocinat per l’autoritat reguladora de la indústria financera (FINRA) i administrat en centres de prova d’arreu del país. L’examen es centra en valors privats i transaccions de col·locació privada.
La certificació Sèrie 82 es pot aconseguir i utilitzar juntament amb altres llicències aprovades per FINRA per als representants registrats. La sèrie 82 proporciona proves i diligències degudes clarament per al mercat de valors privats, afegint una credibilitat addicional a les activitats operacionals i a l'eficiència comercial del mercat de valors. La Sèrie 82 permet als representants transaccionar títols d'ubicació privada com a part d'una oferta principal.
La prova consta de 100 preguntes d’opció múltiple realitzades en 150 minuts. Es requereix una puntuació del 70% o superior. La Sèrie 82 no té requisits previs i només requereix que els individus estiguin patrocinats per una organització registrada per la SEC.
La prova inclou les quatre seccions següents de material:
Secció Primera - Característiques dels valors corporatius
Aquesta secció engloba completament tot tipus de valors al mercat. Inclou detalls sobre accions, deutes, títols garantits d’actius, fideïcomissaris d’inversions immobiliàries, accions comunes i accions preferents, així com drets i garanties. També inclou informació sobre empreses d’inversió, la seva estructuració i diferents variacions de fons.
Secció segona: Regulació del mercat de valors registrats i no registrats
La segona secció detalla els mecanismes de col·locació privada relacionats amb títols. També discuteix compromisos de subscripció, propostes de finançament, distribució i preus. Altres temes inclosos a la segona secció inclouen la comercialització i la publicitat d’ubicacions privades, negociació i transaccions i regulacions en virtut de la Llei de valors de 1933 i la Llei d’intercanvi de valors de 1934.
Secció tercera: Anàlisi de valors corporatius i planificació d’inversions
Secció tres proves sobre l’anàlisi de valors corporatius. Aquesta anàlisi inclou estats de resultats del balanç i estats de fluxos de caixa per a títols de capital. També inclou l’anàlisi de deutes de forma integral, amb temes com ara les classificacions d’obligacions, les provisions de trucades, el risc de tipus d’interès i les corbes de rendiment. La secció tres també inclou temes generals del mercat com la política fiscal, el Consell de la Reserva Federal i l'economia. Per últim, analitza funcions de planificació de la inversió com ara idoneïtat, objectius d'inversió, limitacions, risc, construcció de cartera i tractament fiscal.
Secció Quarta - Gestió de comptes de client i regulacions de la indústria
La secció quatre tracta la documentació del compte i les expectatives regulatòries. Inclou formularis de compte de client, revelació d'inversions, documentació, presentacions regulatòries a la Comissió de Valors i Canvis i regles FINRA.
Sèrie 82 Llicències
La Sèrie 82 és molt àmplia en el seu àmbit d'aplicació, i requereix que els llicenciats tinguin una comprensió exhaustiva de com s'analitzen, subscriuen i ofereixen als inversors tots els tipus de capital, deute i altres títols. Els valors privats i les ubicacions privades són inversions que només s’ofereixen a un determinat grup d’inversors. L’estructuració de la seva oferta, però, segueix estructures i tècniques similars utilitzades en els mercats públics.
Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.