5 consells per fer un seguiment dels mercats per a inversors ocupats

Els inversors actius han de supervisar constantment els canvis de la seva cartera. Els inversors passius, o aquells amb un horitzó a llarg termini, poden permetre’s, però, l’adopció d’un enfocament més relaxat. Però tots els inversors encara han de fer els deures de tant en tant.

Els cinc consells següents us poden ajudar a gestionar el vostre temps i les vostres inversions correctament.

Centrem-nos en les tendències del tipus d’interès i de la matèria prima (diàriament)

No cal rastrejar els canvis del mercat cada dia per tenir èxit com a inversor, però tenir consciència de les tendències del mercat pot ajudar-vos a escoltar els "suggeriments calents" o les fàbriques de rumors durant tot el dia. Una bona manera d’aturar l’ansietat provocada per les xafarderies inversores que escoltes és perseguir el tipus d’informació adequat ara.

Dues grans àrees en les quals es concentren són els tipus d’interès i els costos de productes bàsics i de mà d’obra.

Les taxes d’interès més elevades solen provocar preus més baixos de les accions, perquè generalment a mesura que les empreses gasten més diners en pagaments de préstecs, depenen els seus resultats i els ingressos inferiors equivalen a preus més baixos. Per contra, les taxes més baixes poden significar que tant les empreses com els particulars invertiran menys en els pagaments d’interessos, augmenten les línies de fons i els guanys més elevats es tradueixen en preus més elevats del capital. Saber que la majoria de les notícies sobre tipus d’interès s’estan comptabilitzant als preus del mercat ara mateix i poder veure com poden afectar els preus futurs t’ajudarà a eliminar tots els consells sobre xafarderies que puguis rebre ara.

Els inversors haurien de fer el seguiment dels costos del combustible i d’altres preus de les mercaderies per avaluar com poden afectar aquestes fluctuacions les seves participacions. Per exemple, algunes indústries, com el transport de camions, veuen caure els seus beneficis de forma espectacular quan augmenten els preus del cru. D’altres, com les empreses d’exploració de petroli, surten millor quan el petroli cotitza més amunt. La pujada dels preus de l'acer i de la fusta afectarà negativament les empreses de construcció i fabricació.

L’augment dels costos laborals enterrarà tothom, però particularment els minoristes que solen contractar treballadors al salari mínim. Si coneixeu el que hi ha a la vostra cartera amb antelació, podeu reduir l’ansietat a les seves pistes i ajustar la vostra cartera en conseqüència.

Seguiu a l’abast de les tendències del mercat (setmanals)

No heu d’estar connectat en tot moment al vostre televisor a CNBC, però heu d’estar al dia de les darreres novetats dels mitjans financers i intentar veure vídeos centrats en les finances com a mínim un cop per setmana. El lloc web, inclosos els mitjans socials, és un altre lloc fantàstic per llegir sobre les estratègies d’inversió i donar a conèixer el que els professionals diuen sobre la direcció prevista del mercat. Per tal de reduir tota la lectura sobrant, només assegureu-vos d’obtenir un control sobre les indústries que estan a favor o fora de favor, juntament amb la salut del mercat global.

Recordeu que els desenvolupaments geopolítics poden afectar les participacions de la vostra cartera, de manera que es poden produir novetats d’impostos més elevats o fluctuacions de moneda. Això vol dir que com a mínim hauríeu de posar-vos al dia amb una recopilació de novetats al final de cada setmana. L’objectiu aquí és obtenir la imatge general o la tendència i, a continuació, fer canvis a la vostra cartera en conseqüència.

No obstant això, intenta no deixar-se atreure a prendre una decisió a causa de les "notícies del dia". Dit d’una altra manera, el comentari financer que veieu a la televisió o en línia de vegades és embellit per tal d’atraure un públic més gran. Per tant, intenteu desxifrar les tendències a llarg termini i elimineu el dia a dia un despropòsit que fan servir els mitjans de comunicació financers per difondre les seves emissions. La pregunta que sempre us heu de plantejar a l’hora de veure o escoltar comentaris financers és: com afectarà això a mi o a la meva cartera?

Revisa els estats financers (trimestralment)

Aquesta regla s'aplica principalment als inversors que comprin accions individuals. Els inversors han de revisar la secció de discussió i anàlisi de gestió (MD&A) dels estats financers de l’empresa, així com la declaració de 10-K, 10-Q i proxy (que s’enregistra a la SEC) per tenir una millor idea de l’assumpció de la direcció sobre el oportunitats i riscos per a l'empresa juntament amb la seva recent actuació.

Quan feu aquesta investigació, poseu-vos les preguntes següents:

• La gestió és optimista sobre el futur de l'empresa?
• Ha fet algunes observacions sobre el potencial de resultats futurs?
• Està pensant en una gran adquisició o venda d’actius que pot afectar els resultats?
• El crèdit de l'empresa té una forma bona o dolenta? Pot afectar el creixement futur de l'empresa?

Aquests són tots els problemes que es poden abordar en els estats financers i que són útils per al procés de decisió de l’inversor. Sigui detectiu i intenta caure al pas de totes les relacions públiques per veure què diu realment la direcció.

De vegades, la paraula escrita és el millor mitjà perquè els inversors coneguin una visió valuosa sobre el funcionament intern d’una empresa, perquè les reunions presencials i algunes conferències estan molt redactades, especialment a causa de l’augment de les demandes iniciades pels accionistes.

(Per obtenir més consells sobre com obtenir la informació que necessiteu d’aquests documents, consulteu el que cal saber sobre els estats financers. )

Fons o empreses de contacte o entrevista (una o dues vegades a l'any)

Intentar posar-se al dia amb professionals que s’encarreguen de fons o empreses pot ser una feina a temps complet, per la qual cosa sol ser millor triar quan intenteu aquest tipus de correspondències. Trieu una època de l’any quan siguin més lents o més capaços de parlar-vos - i un cop els hàgiu posat en línia, proveu-los per obtenir informació sobre el lloc en què es dirigeix ​​el mercat o una determinada indústria o estoc. De vegades proporcionaran una visió valuosa que encara no havíeu reflexionat o no teniu temps per investigar.

Quan parleu amb aquests professionals, intenteu fer preguntes obertes com ara:

• Cap a on creus que es dirigeix ​​l'empresa?
• Quins són els riscos més importants per avançar?
• Què creus que els analistes de Wall Street fan passar per alt o menystenen respecte a l’empresa?

Pot ser que us sorprengui la candor de les respostes que rebreu - sense cap cost en temps real.

Escolta’t a les Conferències (anuals)

No us deixeu intimidar. Truqueu al representant de relacions amb els inversors a la companyia que teniu en accions per veure si podeu escoltar la trucada en conferència de final de l'exercici de l'empresa. També podeu consultar la secció de relacions amb inversors de l’empresa a la seva pàgina web, que sovint us proporcionarà informació sobre la data de la propera trucada juntament amb un enllaç per escoltar la trucada en línia. A causa de la regulació de la divulgació justa i les empreses enfocades actualment tenen a la hora de divulgar informació a inversors tant institucionals com a la vegada, moltes empreses permetran la participació dels inversors individuals si l'inversor sol·licita participar per avançat, de manera que l'empresa pugui disposar de la creació. una línia separada.

El que escolteu en aquesta convocatòria és el que diu la direcció sobre el futur de l'empresa, però també la manera com ho diuen. Creuen el que diuen? Són entusiastes o simplement estan fent les mocions? Aquesta informació pot proporcionar-vos el desig de comprar més accions o de liquidar completament la vostra posició.

La primera part de la convocatòria recorrerà els recursos financers de la companyia durant el període de temps juntament amb altres novetats pertinents. A continuació, se succeeix una sessió de preguntes i respostes, generalment amb els analistes, que sovint és la part més important de la trucada, ja que es pot veure com reacciona la direcció davant aquestes qüestions difícils.

(Nota: com s'ha esmentat anteriorment, moltes trucades es registren i la gestió de vegades és estreta per al futur, perquè no volen tenir la culpa de cap falliment. Tenint en compte això, l'inversor no només ha de buscar què és va dir, però el que no es diu també. Si una empresa sol fer projeccions financeres cada trimestre, però de sobte s’ha aturat, pot ser que sigui un mal signe per a l’empresa, però també és un bon signe perquè en sortiu.)

La línia de fons

Determinar quan la informació és més valuosa us pot ajudar a reduir les hores que dediqueu a la classificació mitjançant informes i finances. Els mesos d'estiu solen ser mesos dèbils al mercat i les existències adquirides poden minvar-se. Setembre i octubre són també mesos històricament difícils i la venda de pèrdues d’impostos a finals d’any pot deprimir encara més les existències. Si esteu satisfets que les accions que teniu o voleu adquirir es mantenen en bases sòlides, podeu continuar amb les vostres compres, però assegureu-vos de tenir en compte els factors estacionals quan intenteu fer una compra o una venda.

Ser inversor no vol dir que hagis de llegir cada dia el Wall Street Journal o revisar constantment l'aplicació de borsa del mòbil. Però, si espereu sortir bé o millor que la mitjana del mercat a llarg termini, gestionar el vostre temps a mesura que gestioneu la vostra cartera pot tenir més sentit (o cèntims).