Bail-In

Què és la salvament?

Un rescat proporciona un alleujament a una entitat financera a la vora del fracàs en requerir l’anul·lació dels deutes deguts als creditors i els dipositors. El rescat és el contrari d’un rescat, que implica el rescat d’una institució financera per part de part externes, normalment els governs, que utilitzen els diners dels contribuents per finançar-se. Els rescats ajuden a evitar que els creditors tinguin pèrdues mentre que els ajuts obligen els creditors a assumir pèrdues.

Compres per emportar

• Un rescat proporciona un alleujament a una entitat financera a la vora del fracàs en requerir l’anul·lació dels deutes deguts als creditors i els dipositors.
• Els rescats i rescats són esquemes de resolució utilitzats en situacions de dificultat.
• Els rescats ajuden a evitar que els creditors tinguin pèrdues mentre que els creditors del mandat de rescat prenen pèrdues.
• Els esquemes de renda interna s'estan considerant de manera més àmplia a tot el món com una resolució de primera fase per ajudar a mitigar el nombre de fons dels contribuents utilitzats en el suport a les entitats en situació de dificultat.

Comprensió del Bail-In

Els rescats i rescats sorgeixen per necessitat més que per opció. Totes dues ofereixen opcions per ajudar a les institucions en crisi. Els rescats van ser una eina poderosa en la crisi financera del 2008, però els rescats també hi tenen lloc.

Els inversors i els titulars de dipòsits en una entitat financera amb problemes prefereixen mantenir l’organització solvent en lloc d’enfrontar-se a l’alternativa de perdre el valor total de les seves inversions o dipòsits en crisi. Els governs també preferirien deixar que una entitat financera fracassés perquè la fallida a gran escala podria augmentar la probabilitat de problemes sistèmics per al mercat. Aquests riscos són els motius pels quals es van utilitzar rescats a la crisi financera del 2008 i el concepte de "massa gran per fallar" va provocar una reforma generalitzada.

Bail-Ins a tot el món

Si bé la majoria dels inversors coneixen els rescats i els seus usos, els rescats també són una estratagema dels economistes. Europa els ha incorporat per resoldre molts dels seus majors reptes. El Banc de Pagament Internacional (BIS) també ha parlat obertament sobre com es poden utilitzar els rescats amb un enfocament centrat en la integració a la Unió Europea. En aquests escenaris, com és típic per als rescats, l'estratègia s'utilitza en els casos en què és improbable un rescat de govern complet. Generalment, s’institueixen rescats perquè (a) el col·lapse d’una entitat financera no és susceptible de crear un problema sistèmic i no té conseqüències “massa grans per fallar” (b) el govern no posseeix els recursos financers necessaris per a un rescat o ( c) el marc de resolució exigeix ​​que es faci servir un rescat per mitigar el nombre de fons dels contribuents assignats.

Exemples del món real

Les resolucions de Xipre i la Unió Europea proporcionen dos exemples d’acció de rescat.

Experiment de Xipre

Mentre que el públic general es va familiaritzar amb el tema dels rescats després de la Gran Recessió del 2008, els rescats van atreure l'atenció el 2013 després que els oficials del govern recorrissin a l'estratègia de Xipre. Tal com es va comentar a The National Herald, les conseqüències van ser que els dipositants no assegurats (definits a la Unió Europea com a persones amb dipòsits superiors als 100.000 euros) al Banc de Xipre van perdre una part substancial dels seus dipòsits. A canvi, els dipositants van rebre accions bancàries. Tot i això, el valor d’aquestes existències no equivalia a la majoria de les pèrdues dels dipositants.

Unió Europea

El 2018, la Unió Europea també està estudiant incorporar de forma més àmplia les ressenyes al seu marc de resolució. En un discurs de la Conferència Internacional IADI-ERC, Fernando Restoy del Banc per a Assentaments Internacionals va discutir els plans de rescat. A la Unió Europea, s'està estudiant un nou marc de resolució que pugui incorporar tant rescats com rescats. Els rescats serien implicats en la primera fase de la resolució, que requereix que es cancel·lessin una quantitat determinada de fons abans que es disposessin fons de rescat.

Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.

Termes relacionats

Rescat de diners ajuda les empreses i països en fallida Un rescat és una injecció de diners d'una empresa, individu o govern en una empresa que falla per evitar la seva desaparició i les conseqüències següents. més informació sobre la crisi del deute sobirà europeu La crisi del deute europeu fa referència a la lluita que han de fer els països de la zona euro per pagar els deutes acumulats durant dècades. Va començar el 2008 i va assolir el pic entre el 2010 i el 2012. Més Institucions massa grans que fracassen per crear un sistema en els sistemes econòmics "Massa gran per fallar" descriu un concepte en el qual el govern intervindrà en situacions en què un negoci s'ha arrelat tan profundament en la funcionalitat. d’una economia que el seu fracàs seria desastrós per a l’economia en general. més Com mantenen les empreses les injeccions de capital Una injecció de capital és una inversió en una empresa que pot oferir-se amb diversos propòsits i estructurar-se a través d’efectiu, patrimoni net o deute. més Levy bancari Un impost bancari és un impost britànic sobre els bancs, que els obliga a pagar impostos governamentals per sobre dels impostos corporatius normals que puguin incorporar. Un impost bancari també fa referència a l'acte legal de congelar un compte bancari per intentar recuperar un deute. més Funcionament de l'Autoritat Bancària Europea L'Autoritat Bancària Europea (EBA) és un organisme regulador que treballa per mantenir l'estabilitat financera en el sector bancari de la Unió Europea. més Enllaços de socis