Obligació de benefici previst (PBO)
Una obligació de benefici previst (PBO) és una mesura actuarial del que una empresa necessitarà actualment per cobrir els passius futurs de pensions. S’utilitza per determinar quant s’ha d’abonar en un pla de pensions de prestació definida per satisfer tots els drets de pensió que els empleats han obtingut fins a aquesta data, ajustats per l’augment salarial previst previst.
Compres per emportar
- Una obligació de benefici previst (PBO) és una mesura actuarial del que una empresa necessitarà actualment per cobrir els passius futurs de pensions.
- PBO suposa que el pla no s’acabarà en el futur previsible i s’ajusta per reflectir la compensació prevista en els pròxims anys.
- Els actuadors són els responsables de calcular si els plans de pensions no estan finançats.
Com funciona una obligació de benefici projectada (PBO)
Les empreses poden proporcionar una gran quantitat de beneficis als treballadors, inclòs un sou quan són massa vells per treballar. El Estatut de les Normes de Comptabilitat Financera núm. 87 de la Junta de Normes de Comptabilitat Financera (FASB) estableix que les empreses han de mesurar i revelar les obligacions de pensions, juntament amb el compliment dels seus plans, al final de cada període comptable.
Una obligació de benefici previst (PBO) és una de les tres maneres de calcular despeses o passius de les pensions de benefici definitiu tradicionals: plans que tenen en compte els anys de servei i salari dels empleats per calcular les prestacions de jubilació.
PBO assumeix que el pla de pensions no s’acabarà en el futur previsible i s’ajusta per reflectir la compensació prevista en els pròxims anys. Per això, té en compte diversos factors, entre ells els següents:
- La vida útil estimada dels empleats
- Suposada pujada salarial
- Una previsió de les taxes de mortalitat dels empleats
Els actuadors són els responsables d’establir si els plans de pensions no estan finançats. Aquests professionals qualificats, especialitzats en la mesura i la gestió del risc i la incertesa, determinen els beneficis necessaris mitjançant un càlcul de valor actual.
Els actuadors són els responsables de comparar els passius del pla de pensions amb els seus actius. En general proporcionen un desglossament dels següents:
- Costos del servei : l’augment del valor actual de l’obligació de benefici definit, resultant que els empleats actuals obtinguin un crèdit un altre any per al seu servei.
- Costos d’interès: L’interès anual acumulat al saldo no pagat del PBO a mesura que augmenta el temps de servei d’un empleat.
- Beneficis o pèrdues actuàries : la diferència entre els pagaments de pensions realitzats per un empresari i l'import previst. Es produeix un guany si l’import pagat és inferior a l’esperat. Es produeix una pèrdua si l’import pagat és superior a l’esperat.
- Beneficis pagats: Les obligacions es redueixen quan es paguen les prestacions.
Es pot establir si una empresa té un pla de pensions no finançat es pot obtenir comparant els actius del pla de pensions, el fons d'inversió denominat valor raonable dels actius del pla, amb el PBO. Si el valor raonable dels actius del pla és inferior a l’obligació de benefici, hi ha una manca de pensions. La companyia ha de divulgar aquesta informació en una nota a peu de pàgina en el seu informe financer anual de 10 K.
PBO és un dels tres enfocaments que fan les empreses per mesurar i divulgar les obligacions de pensions. Les altres mesures són:
- Obligacions de benefici acumulat (ABO): a diferència del PBO, les obligacions de benefici acumulat (ABO) fan referència al valor actual de les prestacions de jubilació que guanyen els empleats mitjançant els nivells actuals de compensació.
- Obligacions de benefici reduït (VBO): La part de l’obligació de benefici acumulat que rebran els empleats, independentment de la seva participació continuada en el pla de pensions de l’empresa.
Exemple real de les obligacions de benefici projectades (PBO)
Mirem l'estat finançat dels plans de pensions per als automòbils gegants Ford Motor Company (F) i General Motors Co. (GM). Al desembre de 2018, el pla de pensions dels Estats Units General Motors tenia un PBO de 61.2 mil milions de dòlars, amb un valor raonable dels actius del pla en 56.100 milions de dòlars. En altres paraules, això vol dir que el seu pla estava finançat al 92%.
Mentrestant, l'obligació de benefici dels Estats Units a Ford en aquella data era de 42.3 mil milions de dòlars, mentre que el patrimoni del seu pla tenia un valor raonable de 39.800 milions de dòlars. Això vol dir que el pla de Ford tenia un finançament del 94%, cosa que és lleugerament millor que la seva parella.
Al 31 de desembre de 2018, els actius del pla de pensions nord-americans van ascendir a 56.100 milions de dòlars, mentre que les obligacions previstes per beneficis van assolir 61.2 mil milions de dòlars, donant una proporció de finançament mitjana del 91, 7%, enfront del 91, 5% de l'any anterior.
Crítiques a les obligacions projectades
Tot i que un PBO es classifica com un passiu al balanç, hi ha una crítica considerable sobre si compleix els criteris predefinits per definir-se com a tal. Aquests criteris són la responsabilitat de lliurar un actiu a partir del resultat de les transaccions que es produeixen en una data futura determinada, l'obligació per a una empresa de lliurar els actius per al passiu en algun moment futur i que la transacció que tingui com a resultat el passiu. ja tingut lloc.
El servei d’ingressos interns (IRS) i el FASB són tractats de manera diferent per les pèrdues d’actuació.
Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.