Com utilitzar el programari per realitzar operacions arbitràries

Els comerciants utilitzen programes de programari per detectar oportunitats de negociació d'arbitratge que poden aprofitar per obtenir beneficis possibles. Tres tipus de programes utilitzats habitualment per a la negociació d'arbitratge són programes de comercialització automàtica, programes d'alerta i programes d'alerta remota.

Què és el comerç arbitral?

La negociació arbitrària pretén guanyar-se de les ineficiències temporals del mercat que donen com a resultat el mal cost del mateix actiu en mercats diferents o en diferents corredors o actius similars del mercat. La negociació arbitrària ajuda a corregir de forma ràpida aquestes ineficiències de preus temporals, tornant a correspondre els preus correctament en diversos mercats, corredors o diferents formes del mateix actiu o instrument financer. Els desequilibris temporals que constitueixen les oportunitats per a la negociació d'arbitratge presenten idealment a un comerciant l'oportunitat de realitzar operacions de compravenda simultània que obtinguen un benefici reduït resultant de variacions en els preus.

Per exemple, al mercat de divises, pot haver-hi una lleugera discrepància temporal entre el tipus de canvi de EUR / GBP i les dues parelles de moneda, EUR / USD i GBP / USD, que poden permetre a un comerciant treure profit alhora de vendre EUR / USD i comprant EUR / GBP i GBP / USD. Un altre exemple d’oportunitat de negociació d’arbitratge es produeix quan diferents corredors ofereixen diferencials de petició lleugerament diferents que donen una oportunitat similar d’obtenir un benefici reduït a la vegada que compren un actiu a un preu cotitzat més baix d’un corredor mentre el venen al preu cotitzat més alt del corredor.

Utilitzant programari de negociació automàtica

Com que les oportunitats de comerç d’arbitratge generalment només existeixen durant un període de temps molt breu (sovint només uns segons), els comerciants necessiten massa temps per fer càlculs d’arbitratge per si sols. Per tant, els comerciants utilitzen una varietat de programes que poden detectar i calcular a l’instant les oportunitats d’arbitratge.

Un tipus de programa programari emprat per operadors d'arbitratge és el programari de negociació automatitzada. Aquest tipus de programari es carrega a la plataforma de borsa d’intercanvi d’un comerciant i, sempre que el programa detecti una oportunitat d’arbitratge, s’iniciï immediatament les operacions designades en nom del comerciant. Aquest tipus de programes estan dissenyats per superar un dels principals reptes del comerç d’arbitratge: l’execució comercial oportuna i precisa necessària per aprofitar les oportunitats de negociació que només poden existir durant uns breus segons.

Utilitzant programes d'alerta comercial

Els comerciants que no estiguin còmodes amb executar les seves operacions automàticament, prefereixen en lloc de prendre ells mateixos totes les decisions finals de negociació, utilitzen el que es coneix com a programari d'alerta comercial. Com el programari de negociació automàtica, el programari d'alerta comercial explora constantment diferents mercats, instruments i corredors per arbitrar oportunitats comercials. Quan detecta una oportunitat d’arbitratge —en lloc a executar el comerç automàticament—, només assenyala una alerta de l’oportunitat al comerciant, que aleshores pren la decisió d’executar o no operacions en l’oportunitat.

Ús de programes d'alerta remota

Alguns comerciants, en lloc de fer funcionar els seus propis programes de programació, es subscriuen a un servei d’alerta remota. La subscripció al servei els permet rebre senyals d'alerta d'oportunitat de negociació de la mateixa manera que utilitzessin els seus propis programes. La diferència és que els senyals d’alerta són proporcionats per programari que s’executa en una altra ubicació fora del propi ordinador o xarxa del comerciant.

La línia de fons

Els operadors institucionals o els fabricants de mercats tenen diversos avantatges respecte als comerciants al detall en relació amb la negociació d'arbitratge, incloent fonts de notícies més ràpides, ordinadors d'alt rendiment i programes de software de negociació d'arbitratge més sofisticats. Independentment, el comerç d’arbitratge segueix sent popular entre molts operadors.