Actiu segur
Els actius segurs són actius que, per si mateixos, no presenten un risc elevat de pèrdua a tot tipus de cicles de mercat. Alguns dels tipus d'actius segurs més comuns inclouen històricament béns immobles, efectius, factures del Tresor, fons del mercat monetari i fons mutualistes del Tresor dels Estats Units.
Els actius més segurs es coneixen com a actius sense risc, com els instruments de deute sobirà emesos per governs de països desenvolupats.
Comprensió d'actius segurs
Els actius segurs també es poden denominar paradisos segurs, oferint als inversors inversions segures que preserven el capital i resisteixen a nivells elevats de volatilitat del mercat. La majoria dels inversors ostentaran una part d’actius segurs com a part d’una cartera equilibrada i molts inversors conservadors poden tenir la majoria d’aquests actius a la seva cartera per assegurar la preservació del capital. Alguns dels actius que els inversors poden considerar segurs són alguns dels actius que els inversors poden considerar propis.
Una inversió en actius segurs diversifica la cartera d’un inversor i és beneficiosa en moments de volatilitat del mercat, on sovint proporciona liquiditat. La majoria de vegades, quan el mercat puja o baixa, és per un període de temps curt. Tot i això, hi ha moments, com en una recessió econòmica, quan la caiguda del mercat es perllonga. Quan el mercat està en situació de crisi, el valor de la majoria de les inversions cau abrupte.
Les factures del tresor tenen el recolzament del govern dels Estats Units i es consideren sense risc. Els inversors als Estats Units poden considerar aquestes inversions com un actiu segur ja que la taxa de morositat és gairebé nul·la. Les factures del tresor s’ofereixen amb venciments diferents i els rendiments poden variar amb els cicles del mercat. Als Estats Units, es considera que les factures T són un actiu sense risc i la taxa d’interès que hi ha associat la taxa de rendibilitat lliure de risc.
Compres per emportar
- Els actius segurs són actius que, per si mateixos, no presenten un risc elevat de pèrdua a tot tipus de cicles de mercat.
- Els actius segurs comuns inclouen efectiu, tresoreria, fons del mercat monetari i or.
- Els actius més segurs es coneixen com a actius sense risc, com els instruments de deute sobirà emesos per governs de països desenvolupats.
Fons mutualistes del Tresor dels Estats Units
Molts inversors opten per utilitzar actius de fons mutuals segurs com a vehicles d'escombrar de diners en efectiu a la seva cartera. Els fons mutualistes del govern dels Estats Units poden proporcionar una inversió ideal per a aquesta explotació. Aquests fons es diversifiquen entre títols governamentals dels Estats Units. Els fons mutuals del mercat monetari són els vehicles més populars d’escombratge d’efectiu. Aquests fons poden oferir als inversors rendiments lleugerament superiors als comptes de comprovació i estalvi estàndard sense deixar de tenir risc. Els fons mutualistes del mercat monetari del govern dels Estats Units posseiran valors governamentals dels Estats Units a curt termini. Aquests fons tenen un valor d’obtenció net obligatori d’1 $.
Els actius segurs són producte de temps i circumstàncies. Durant la crisi financera del 2008-09, per exemple, els fons del mercat monetari "van trencar els diners" i van negociar menys d'1 dòlars per acció, provocant que molts interroguessin el seu estat com a actius segurs en aquell moment.
Els fons mutualistes del govern dels Estats Units fora de la categoria del mercat monetari poden ser un altre actiu segur, ja que també posseeixen valors governamentals sense risc. Aquests fons s’estructuren com a fons mutuals tradicionals. Es poden construir amb valors governamentals de venciments diferents. Generalment, els fons mutualistes del govern dels Estats Units a llarg termini oferiran rendiments superiors a les carteres a curt termini o intermedis.
Dos dels fons més recurrents del govern dels Estats Units a llarg termini són el Fons d’Index de Tresoreria de Durada Estesa de Vanguard i el Fons d’Index de Fons del Tresor a llarg termini. El Vanguard Extended Duration Treasure Index Fund és un fons passiu que pretén fer un seguiment del rendiment de l’Índex de tresors de 30 a 30 anys d’Igual de Par parcials de Bloomberg Barclays. Aquest fons va obtenir una rendibilitat d'un any del 7, 81% fins al 31 de gener de 2018. El Fons de l'Índex de bons del Tresor a llarg termini és també un fons d'índex i busca fer un seguiment de l'índex de tresoreria llarga dels Estats Units de Bloomberg Barclays. Al 31 de gener de 2018, el Fons de l'Índex de bons del Tresor a llarg termini de Fidelity va obtenir un rendiment del 4, 49%.
Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.