Redimensionament: es poden augmentar petits beneficis ràpids

El escalat és un estil de comerç que s’especialitza en beneficiar petits canvis de preu, generalment després que un comerç s’executi i es faci rendible. Cal que un comerciant tingui una estratègia de sortida estricta, ja que una gran pèrdua podria eliminar els molts beneficis petits que el comerciant va obtenir. Disposar de les eines adequades com ara un feed en directe, un corredor d’accés directe i la resistència per col·locar molts comerços és necessari que aquesta estratègia tingui èxit.

Segueix llegint per obtenir més informació sobre aquesta estratègia, els diferents tipus d’escalat i consells sobre com utilitzar aquest estil de negociació.

Com funciona l’escalat

La escalada es basa en un supòsit que la majoria d’estocs completarà la primera etapa d’un moviment. Però d’on va, és incert. Després d'aquesta etapa inicial, algunes existències deixen d'avançar mentre d'altres continuen.

Un scalper té la intenció d’aconseguir tants petits beneficis com sigui possible, sense deixar que s’evapori. Això és el contrari a la mentalitat "Deixeu que els vostres beneficis s'executin", que intenta optimitzar els resultats negatius positius augmentant la mida de les operacions guanyadores i deixant a altres inversors. El escalat aconsegueix resultats augmentant el nombre de guanyadors i sacrificant la mida de les victòries. No és infreqüent que un comerciant amb un període de temps més llarg aconsegueixi resultats positius guanyant només la meitat o fins i tot menys de les seves operacions, sinó que les victòries són molt més grans que les pèrdues. Tanmateix, un escalador amb èxit tindrà una proporció molt més elevada d’operacions guanyadores respecte de pèrdues, alhora que mantindrà els beneficis aproximadament iguals o lleugerament més grans que les pèrdues.

Redimensionament: es poden augmentar petits beneficis ràpids

Les premisses principals de l’escalat són:

• Una disminució de l’exposició limita el risc: una breu exposició al mercat disminueix la probabilitat d’ afrontar un esdeveniment advers.
• Els moviments més petits són més fàcils d’obtenir: cal un desequilibri més gran de l’oferta i la demanda per justificar canvis majors de preus. Per exemple, és més fàcil que una acció faci una mudança de 10 centimètres que no pas una inversió d'1 $.
• Els moviments més petits són més freqüents que els més grans: fins i tot durant mercats relativament tranquils, hi ha molts moviments petits que un scalper pot explotar.

El escalat es pot adoptar com a estil de negociació primari o complementari.

Difusions en la dimensió de escalada versus el comerç normal

Quan es comercialitzen els scalpers, volen treure profit dels canvis en la difusió de l'oferta de sol·licitud d'una seguretat. Aquesta és la diferència entre el preu que un corredor comprarà una seguretat a un comerciant (l’oferta) i el preu que el broker la vendrà (el sol·liciteu). Per tant, estan buscant una difusió més àmplia.

Però, en circumstàncies normals, la negociació és bastant coherent i pot permetre guanys constants. Això és així perquè la separació entre l’oferta i la sol·licitud també és constant, ja que s’equilibra l’oferta i la demanda de valors.

Escalat com a estil primari

Un scalper pur farà diverses operacions cada dia, potser entre centenars. Un scalper utilitzarà generalment gràfics d'un minut, ja que el temps és petit, i ha de veure les configuracions a mesura que es conformen el més a prop possible en temps real. Els sistemes de suport com ara el comerç d'accés directe (DAT) i les cotitzacions de nivell 2 són essencials per a aquest tipus de negociació. L’execució automàtica de les comandes és crucial per a un escalador, de manera que l’agent preferit és un broker d’accés directe.

Escalat com a estil suplementari

Els comerciants amb marcs de temps més llargs poden utilitzar l’escalat com a enfocament complementari. La manera més òbvia és fer-lo servir quan el mercat està picat o tancat en un rang estret. Quan no hi ha tendències en un període de temps més llarg, anar a un període de temps més curt pot revelar tendències visibles i explotables, que poden portar a un comerciant al cuir cabellut.

Una altra manera d’afegir escalament a les operacions de temps més llarg és a través del concepte anomenat “paraigua”. Aquest enfocament permet a un comerciant millorar la seva base de costos i maximitzar els seus beneficis. Les operacions de paraigües es realitzen de la següent manera:

• Un comerciant inicia una posició per a un comerç de més temps.
• Mentre que el comerç principal es desenvolupa, un comerciant identifica noves configuracions en un termini de temps més curt en la direcció del comerç principal, entrant i sortint dels principis de escalament.

Basat en configuracions específiques, es pot fer servir qualsevol sistema de negociació amb el propòsit d’escalfar. En aquest sentit, escalar es pot considerar com una mena de mètode de gestió del risc. Bàsicament, qualsevol comerç es pot convertir en un cuir cabellut obtenint un benefici proper a la relació risc / recompensa 1: 1. Això significa que la mida del benefici obtingut és igual a la de la parada dictada per la configuració. Si, per exemple, un comerciant entra a la seva posició per un comerç de cuir cabellut a 20 dòlars, amb una parada inicial de 19, 90 dòlars, el risc és de 10 cèntims. Això significa que una ràtio 1/1 de risc / recompensa s’arribarà a 20, 10 dòlars.

Les operacions de cuir cabdell es poden executar tant a banda llarga com a curta. Es poden fer en eclosions o en operacions de distribució limitada. Es poden utilitzar moltes formacions tradicionals de gràfics, com ara copes i nanses o triangles, per escalfar. El mateix es pot dir dels indicadors tècnics si un comerciant es basa en les decisions.

Tres tipus d’escalat

El primer tipus d'escalat s'anomena "fabricació de mercat", pel qual un escalador intenta capitalitzar la difusió publicant simultàniament una oferta i una oferta per a un estoc específic. Strategybviament, aquesta estratègia només pot tenir èxit en accions majoritàriament immòbils que comercialitzen grans volums sense cap canvi real de preus. Aquest tipus d’escalat és molt difícil de fer amb èxit, ja que un comerciant ha de competir amb els fabricants del mercat per obtenir les accions tant de les ofertes com de les ofertes. A més, el benefici és tan reduït que qualsevol moviment de borsa contra la posició del comerciant requereix una pèrdua superior al seu objectiu de benefici original.

Els altres dos estils es basen en un enfocament més tradicional i requereixen un estoc mòbil on els preus canvien ràpidament. Aquests dos estils també requereixen una bona estratègia i un mètode de lectura del moviment.

El segon tipus d’escalat es realitza adquirint un gran nombre d’accions que es venen per obtenir un guany en un moviment de preus molt reduït. Un comerciant d’aquest estil entrarà en posicions de diversos milers d’accions i esperarà un petit moviment, que normalment es mesura en cèntims. Aquest enfocament requereix accions altament líquides per permetre entrar i sortir fàcilment de 3.000 a 10.000 accions.

Es considera que el tercer tipus d’escalat s’aproxima als mètodes tradicionals de comerç. Un comerciant introdueix una quantitat d’accions en qualsevol configuració o senyal del seu sistema i tanca la posició tan bon punt es genera el primer senyal de sortida prop del percentatge risc / recompensa 1: 1, calculat tal com s’ha descrit anteriorment.

Consells per a escaladors novell

Amb les barreres baixes a l’entrada al món de la negociació, ha augmentat el nombre de persones que intenten fer les seves operacions diàries i altres estratègies com l’escalat. Els nouvinguts a l'escalat necessiten assegurar-se que l'estil de negociació s'adapti a la seva personalitat, ja que requereix un enfocament disciplinat. Els comerciants necessiten prendre decisions ràpides, oportunitats puntuals i supervisar constantment la pantalla. Els que estan impacients i se senten gratificats en triar petites operacions amb èxit són perfectes per escalfar-se.

Dit això, escalar no és la millor estratègia comercial per a nois, ja que implica una presa de decisions ràpida, un seguiment constant de les posicions i una facturació freqüent. Tot i així, hi ha alguns consells que poden ajudar als escaladors novells.

Execució de comandes: un novell ha de dominar l'art d'execució de comandes eficient. Un retard o una mala comanda pot esborrar el benefici obtingut i fins i tot produir una pèrdua. Com que el marge de benefici per comerç és limitat, l’execució de la comanda ha de ser precisa. Com s'ha esmentat anteriorment, això requereix sistemes de suport com ara el comerç d'accés directe i les cotitzacions de nivell 2.

Freqüència i costos: un escalador novell ha d’assegurar-se que tingui en compte els costos mentre realitzen operacions. El escalat implica nombroses operacions, centenars durant la sessió de negociació. Les compres i vendes freqüents són costoses en termes de comissions, cosa que pot reduir el benefici. Això fa que sigui crucial triar el corredor en línia adequat. El corredor no només ha de proporcionar requisits com l’accés directe als mercats, sinó també les comissions competitives. I recordeu que no tots els corredors permeten escalar.

Comerç: el repic de la tendència i l’impuls resulta útil per a un scalper que fins i tot pot entrar i sortir breument per repetir un patró. Un principiant ha d’entendre el pols del mercat i, un cop el scalper ho hagi identificat, el comerç de tendències i el comerç d’impuls poden ajudar a aconseguir operacions més rendibles. Una altra estratègia que utilitzen els scalpers és la de la contrarenda. Però els principiants han d'evitar l'ús d'aquesta estratègia i seguir el negoci amb la tendència.

Costats de comerç: Els principiants solen ser més còmodes amb la comercialització del costat de compra i han de complir-lo abans que adquireixin prou confiança i perícia per gestionar el costat curt. Tot i això, els scalpers eventualment han d’equilibrar les operacions llargues i curtes per obtenir els millors resultats.

Anàlisi tècnica: els principiants han de dotar-se dels fonaments bàsics de l'anàlisi tècnica per combatre l'augment de la competència en el món intra-dia. Això és especialment rellevant en els mercats actuals dominats pel comerç d’alta freqüència, així com l’ús creixent de piscines fosques.

Volum: com a tècnica, escalar requereix decisions freqüents d’entrada i sortida en un termini curt de temps. Aquesta estratègia només es pot implementar amb èxit quan es poden omplir les comandes i això depèn dels nivells de liquiditat. Les operacions d'alt volum ofereixen liquiditat molt necessària.

Disciplina: Per regla general, és millor tancar totes les posicions durant la sessió de negociació d’un dia i no portar-les a l’endemà. L’escalping es basa en petites oportunitats existents al mercat i un escalador no s’ha de desviar del principi bàsic d’ocupar una posició durant un període de temps curt.

La línia de fons

El escalat pot ser molt rendible per als comerciants que decideixin utilitzar-lo com a estratègia principal o, fins i tot, per a aquells que ho utilitzin per complementar altres tipus de negociació. L’adherència a l’estratègia estricta de sortida és la clau per aconseguir que els beneficis petits es componin en grans guanys. La breu quantitat d’exposició al mercat i la freqüència de petits moviments són atributs clau que són els motius pels quals aquesta estratègia és popular entre molts tipus de operadors.