Ràtio de facturació de comptes a pagar
La ràtio de facturació a pagar és una mesura de liquiditat a curt termini utilitzada per quantificar la taxa a la qual una empresa paga els seus proveïdors. El volum de negocis a pagar compta mostra quantes vegades una empresa paga els seus comptes a pagar durant un període.
Els comptes a pagar són deutes a curt termini que una empresa deu als seus proveïdors i creditors. La ràtio de facturació de comptes a pagar mostra l'eficàcia que té una empresa en pagar els seus proveïdors i els seus deutes a curt termini.
1:17Ràtio de facturació a pagar
La fórmula de Ràtio de Votació de l'AP
AP Turnover = TSP (BAP + EAP) / 2where: AP = Comptes a pagarTSP = Total de compres de subministramentBAP = Comptes inicials pagablesEAP = Comptes finals a pagar \ begin {align} & \ text {AP Turnover} = \ frac {\ text {TSP} } {(\ text {BAP + EAP}) / 2} \\ & \ textbf {on:} \\ & \ text {AP = Comptes a pagar} \\ & \ text {TSP = Total de compres de subministrament} \\ & \ text {BAP = Comptes inicials que es poden pagar} \\ & \ text {EAP = Comptes finals pagables} \\ \ end {aligned} AP Turnover = (BAP + EAP) / 2TSP on: AP = Comptes a pagarTSP = Total de compres de subministramentBAP = Comptes inicials payableEAP = Comptes finals a pagar
Càlcul del percentatge de facturació a pagar
Calculeu els comptes mitjans pagadors del període restant el saldo a comptes al començament del període del saldo de comptes al final del període.
Divideix el resultat per dos per arribar als comptes que s'han de pagar. Realitzeu les compres de proveïdors totals per al període i dividiu-lo per la mitjana de comptes a pagar del període.
Compres per emportar
- La ràtio de facturació a pagar és una mesura de liquiditat a curt termini utilitzada per quantificar la taxa a la qual una empresa paga els seus proveïdors.
- El volum de negocis a pagar compta mostra quantes vegades una empresa paga els seus comptes a pagar durant un període.
- L’ideal és que una empresa vulgui generar ingressos suficients per pagar els seus comptes a pagar ràpidament, però no tan ràpidament l’empresa no troba oportunitats perquè podrien utilitzar aquests diners per invertir en altres esforços.
Comptes de descodificació de Ràtio de facturació
La ràtio de facturació de comptes a pagar mostra als inversors quantes vegades per període una empresa paga els seus comptes a pagar. En altres paraules, la ràtio mesura la velocitat amb què una empresa paga als seus proveïdors. Els comptes a pagar figuren al balanç en el passiu corrent.
Els inversors poden utilitzar la ràtio de facturació per pagar de comptes per determinar si una empresa té prou efectiu o ingressos per complir les seves obligacions a curt termini. Els creditors poden utilitzar la relació per avaluar si s’estén una línia de crèdit a l’empresa.
Un percentatge de facturació de la AP decreixent
Un percentatge de facturació decreixent indica que una empresa triga més temps a pagar els seus proveïdors que en els períodes anteriors. La taxa amb què una empresa paga els seus deutes podria proporcionar una indicació de la seva situació financera. Una proporció decreixent podria indicar que una empresa està en problemes financers. Alternativament, una proporció decreixent també podria significar que l'empresa ha negociat diferents modalitats de pagament amb els seus proveïdors.
Ràtio de rotació creixent
Quan la ràtio de facturació augmenta, la companyia paga als proveïdors a un ritme més ràpid que en els períodes anteriors. Un percentatge creixent significa que l'empresa té molts diners en efectiu per pagar el seu deute a curt termini de manera puntual. Com a resultat, un creixent percentatge de facturació a pagar pot ser una indicació que l'empresa gestiona efectivament els seus deutes i fluxos de caixa.
Tot i això, una proporció creixent durant un llarg període també podria indicar que la companyia no torna a invertir en el seu negoci, cosa que podria comportar una taxa de creixement més baixa i uns guanys més importants per a l'empresa a llarg termini. L’ideal és que una empresa vulgui generar ingressos suficients per pagar els seus comptes a pagar ràpidament, però no tan ràpidament l’empresa no troba oportunitats perquè podrien utilitzar aquests diners per invertir en altres esforços.
Ràtio de facturació AP vs. AR
El percentatge de xifres de cobraments a cobrar és una mesura comptable utilitzada per quantificar l'eficàcia d'una empresa en la recaptació dels seus rebuts o diners deguts pels clients. La ràtio mostra el bé que una empresa utilitza i gestiona el crèdit que s’estén als clients i la rapidesa amb què es cobra o es paga el deute a curt termini.
La relació de facturació de comptes que es paga s’utilitza per quantificar la taxa a la qual una empresa paga els seus proveïdors. El volum de negocis a pagar compta mostra quantes vegades una empresa paga els seus comptes a pagar durant un període.
El volum de negocis a cobrar per comptes mostra la rapidesa amb què una empresa paga els seus clients, mentre que la ràtio de facturació de comptes a pagar compta amb la rapidesa que l'empresa paga als proveïdors.
Limitacions del percentatge de rotació d’AP
Com en tots els índexs financers, és millor comparar la relació d'una empresa amb empreses de la mateixa indústria. Cada sector podria tenir una ràtio de facturació estàndard que podria ser única per a aquesta indústria.
Una limitació de la ràtio podria ser quan una empresa té un índex de rotació elevat, cosa que es consideraria un desenvolupament positiu per part dels creditors i els inversors. Si la ràtio és molt superior a la d’altres empreses de la mateixa indústria, podria indicar que l’empresa no invertirà en el seu futur ni utilitza adequadament els seus efectius.
Dit d'una altra manera, no s'hauria de prendre en consideració una ràtio elevada o baixa en el valor nominal, sinó conduir els inversors a investigar més sobre el motiu de la ràtio alta o baixa.
Exemple de la ràtio de facturació de comptes a pagar
Empresa A compra els seus materials i inventaris d’un proveïdor i durant l’any passat va tenir els resultats següents:
- La compra total de proveïdors va ser de 100 milions de dòlars durant l'any.
- Els comptes a pagar van ser de 30 milions de dòlars al començament de l'any, mentre que els comptes a pagar van arribar a 50 milions de dòlars al final de l'any.
- La mitjana de comptes a pagar per tot l'any es calcula de la manera següent:
- (30 milions de dòlars + 50 milions de dòlars) / 2 o 40 milions de dòlars
- La ràtio de facturació de comptes a pagar es calcula de la manera següent:
- 100 milions de dòlars / 40 milions de dòlars equival a 2, 5 per any
- Company A va pagar els seus comptes a pagar de 2, 5 vegades durant l'any.
Suposem que durant el mateix any, la companyia B, una competidora de la companyia A, va tenir els resultats següents per a l'any:
- La compra total de proveïdors va ser de 110 milions de dòlars durant l'any.
- Els comptes a pagar de 15 milions de dòlars per al començament de l'any i al final de l'any tenien 20 milions de dòlars.
- La mitjana de comptes a pagar es calcula de la manera següent:
- (15 milions de dòlars + 20 milions de dòlars) / 2 o 17, 50 milions de dòlars
- La ràtio de facturació de comptes a pagar es calcula de la manera següent:
- 110 milions de dòlars / 17, 50 milions de dòlars equival a 6, 29 a l'any
- Company A va pagar els seus comptes a pagar 6, 9 vegades durant l'any. Per tant, si es compara amb la companyia A, la companyia B paga als seus proveïdors a un ritme més ràpid.