Una guia completa per a la recol·lecció de pèrdues fiscals amb ETFs

Construir amb èxit una cartera generadora de riquesa implica més que escollir les inversions adequades. Els inversors intel·ligents també presten atenció a com els guanys i les pèrdues afecten el seu fons sobre impostos.

La recol·lecció de pèrdues fiscals pot ser una eina útil per gestionar l’obligació fiscal a curt i a llarg termini. Incorporar fons negociats de borsa (ETF) en una estratègia de recollida de pèrdues fiscals ofereix certs avantatges que poden resultar valuosos per als inversors. (Per a més informació, vegeu: Breu historial dels fons negociats amb borses .)

Explotació de pèrdues fiscals explicada

Per comprendre quins són els avantatges de la recol·lecció de pèrdues fiscals, és important tenir en compte primer com es gravaran els guanys d’inversió.

L’impost sobre guanys patrimonials federals s’aplica quan es ven un actiu per obtenir beneficis. La taxa de plusvàlua a curt termini entra en joc quan realitzes una inversió per menys d’un any. Els guanys a curt termini s’imposen als tipus d’impost ordinari sobre la renda, i la taxa màxima dels inversors d’ingressos superiors se situa en el 39, 6%.

L’impost sobre guanys patrimonials a llarg termini s’aplica a les inversions realitzades per un any més d’un any. A partir del 2015, la taxa s'estableix en un 0%, 15% o 20%, en funció de la base fiscal.

La recol·lecció de pèrdues fiscals és una estratègia dissenyada per permetre als inversors compensar els guanys amb les pèrdues per minimitzar l'impacte fiscal. L’obtenció de pèrdues consisteix en vendre un actiu que té un rendiment baix i tornar a comprar-lo després que hagi passat una finestra de 30 dies.

Mentrestant, utilitzaríeu el producte de la venda per adquirir una inversió similar. El resultat net és que podreu mantenir aproximadament la mateixa posició a la vostra cartera, mentre que genereu uns estalvis fiscals en deduir la pèrdua dels beneficis durant l'any.

Regla de rentat

La regla de venda de rentat estableix quan es pot obtenir una pèrdua d’impostos. Concretament, quan vens una seguretat amb pèrdues, no pots adquirir-ne una que sigui substancialment idèntica per substituir-la dins dels 30 dies abans de la venda i 30 dies després de la finalització. Si intenteu incloure la pèrdua en la vostra presentació d’impostos, l’IRS la anul·larà i no rebrà cap avantatge fiscal de la venda.

L’IRS no ofereix una definició precisa del que constitueix una seguretat substancialment idèntica, per la qual cosa navegar per aquesta regla pot ser complicat. Generalment, les existències que ofereixen diferents empreses no entraran en aquesta categoria. Tanmateix, hi ha una excepció en cas de vendre i tornar a comprar borses de la mateixa empresa després de la reorganització.

4 raons per invertir en ETFs

Recollida de pèrdues amb ETFs

De manera similar als fons mutuos, els fons negociats amb borsa inclouen una gamma de valors, que poden incloure accions, bons i mercaderies. Els ETFs fan un seguiment d'un índex determinat, com el NASDAQ o el Standard and Poor's 500 Index. La diferència principal entre els fons mutus i els borsos borsats es troba en el fet que es cotitzen activament a la borsa els ETF.

Els fons negociats amb borsa ofereixen un avantatge a l’hora d’impostar la recol·lecció de pèrdues perquè faciliten als inversors evitar la regla de venda de rentats quan venen valors. Com que els ETF segueixen un segment més ampli del mercat, és possible utilitzar-los per contrarestar les pèrdues sense aventurar-se a un territori idèntic.

Per exemple, diguem que vengueu 500 pèrdues d’accions de biotecnologia amb un rendiment baix perjudicat, però voleu mantenir el mateix nivell d’exposició a aquella classe d’actius en particular a la vostra cartera. Utilitzant els ingressos de la venda per invertir en un ETF que realitzi un seguiment del major sector biotecnològic, és possible preservar la diversitat d’actius sense violar la regla de venda de rentats.

També podeu utilitzar ETFs per substituir fons mutualistes o altres ETF sempre que no siguin substancialment idèntics. Si no sabeu si un ETF en particular és massa similar a un altre, podeu consultar el seu índex per obtenir-ne informació. Si l'ETF que vens i l'ETF està pensant a comprar tots dos per fer el mateix índex, això és una indicació que l'IRS pot considerar que els títols són similars.

A banda de la seva utilitat en la recol·lecció de pèrdues fiscals, els ETF són més beneficiosos en comparació amb les existències i els fons mutuos quan es tracta de costos. Pel que fa als honoraris, els fons bescanviats solen ser una opció menys costosa. També són més eficients en matèria tributària en general perquè no fan distribucions de guanys de capital tan sovint com altres títols. (Per a més informació, vegeu: Com reduir els impostos sobre els guanys ETF.)

Implicacions fiscals

Des d’una perspectiva fiscal, utilitzar ETFs per recollir pèrdues funciona millor quan s’intenta evitar l’impost sobre les plusvàlues a curt termini ja que les taxes són més altes en comparació amb l’impost sobre guanys a llarg termini.

Hi ha una advertència, però, si teniu previst comprar els mateixos valors en una data posterior. En fer-ho, es produiria una base tributària més baixa i, si venguéssiu els valors a un preu més elevat per sota de la línia, qualsevol benefici que s'adona es consideraria un benefici imposable.

El mateix passa si l’ETF que adquireix augmenta el valor mentre el manteniu. Si decidiu vendre’l i tornar a utilitzar els diners per invertir en la seguretat original, això generarà una plusvàlua a curt termini. En última instància, resoldria la vostra obligació fiscal en lloc de reduir-la.

Limitacions de recol·lecció de pèrdues fiscals

Hi ha algunes pautes que els inversors han de tenir en compte quan intenten recollir pèrdues amb finalitats fiscals. En primer lloc, la recollida de pèrdues fiscals només s'aplica als actius que es compren i venen en un compte imposable. No és possible recollir pèrdues en un Roth o IRA tradicional, que ofereixen vies lliures d’impostos i d’impostos per a la inversió.

Una segona limitació implica la quantitat d'ingressos ordinaris que es poden reclamar com a pèrdues en un sol exercici fiscal quan no es produeixen guanys patrimonials. A partir del 2015, el límit es limitava a 3.000 o 1.500 dòlars per als contribuents casats que presentin declaracions separades. Si una pèrdua supera el límit de 3.000 dòlars, la diferència es podrà reconduir en els exercicis futurs futurs.

L'IRS també requereix que compenseu els guanys amb el mateix tipus de pèrdues primer, és a dir, de curt termini a curt termini i de llarg termini a llarg termini. Si teniu més pèrdues que guanys, podeu aplicar la diferència a guanys d'un tipus diferent en aquest escenari.

La línia de fons

La recol·lecció de pèrdues fiscals amb ETFs pot ser una manera eficaç de minimitzar o diferir la responsabilitat fiscal sobre les plusvàlues. El més important a tenir en compte amb aquesta estratègia és respectar correctament la norma de rentat. Els inversors han de tenir precaució a l’hora d’escollir fons borsats a canvi de borsa per assegurar-se que els seus esforços de recol·lecció de pèrdues fiscals cobren efectius.