Com els inversors poden seleccionar les idees sobre accions

Hi ha molts inversors que hi van sols. Fan la seva pròpia investigació i realitzen operacions a través d’un corredor de baix cost. S’ha de felicitar a aquests inversors pel seu esperit emprenedor, però el problema és que, de vegades, aquests valents no saben per on començar o, més concretament, com es fan les proves d’existència.

Per tal de seleccionar un estoc individual, els inversors necessiten primer una bona font de compres potencials. És aquí on els analitzadors d’accions i les dades de mercat actualitzades poden resultar força útils per a l’inversor individual.

No subestimeu el valor de les dades del mercat puntuals

Els inversors necessiten la màxima informació possible sobre el que passa al mercat. Això significa aprofitar diverses fonts d'informació econòmica, de la indústria i de l'empresa específica. Per dir-ho clar, els inversors no necessiten aprofundir en estadístiques i complexitats de totes les indústries de la mateixa manera que ho fan els analistes de Wall Street, però és necessari que coneguin bé el que impulsa el mercat.

Per tant, és molt recomanable veure informes empresarials a través de tot tipus de canals de comunicació, llegir notícies en llocs web financers i fer el seguiment del sentiment dels inversors a les xarxes socials. Els inversors experimentats haurien d'estar al dia de dades i esdeveniments que impulsin l'economia endavant. L’obtenció d’informació d’una àmplia secció de fonts garantirà que un inversor no rebi un flux de notícies esbiaixat o incomplet.

Pel que fa a novetats, aquests són alguns exemples del tipus d'informació que els inversors haurien de posar de forma regular.

Tipus d’interès

És extremadament valuosa la informació sobre les tendències dels tipus d'interès o la possibilitat d'una pujada o reducció futura de tipus. Recordeu que, si un inversor pot predir o anticipar adequadament la possibilitat de retallades futures de tipus i augmentar la seva exposició a renda variable nacional, aquest inversor pot guanyar molts diners.

Un cop més, és per això que és important l’anàlisi puntual i reflexiu de les notícies econòmiques. Canals de televisió empresarials com CNBC, Bloomberg o Fox Business solen fer un bon treball no només informant notícies sobre tipus d’interès, sinó que també ajuden al públic a apreciar el potencial de canvi de la futura política de la Fed.

Petroli i energia

La informació sobre la producció de petroli i les existències domèstiques de l’OPEC és igualment important. Per què? La resposta més senzilla és perquè la nostra economia i les perspectives de creixement del futur depenen de la capacitat d’obtenir petroli a un preu raonable. Això fa que l'equació de l'oferta / demanda sigui extremadament important.

Un cop més, els mitjans financers, inclosos The Wall Street Journal i Reuters, fan un gran treball no només per informar d'aquesta notícia, sinó per ajudar els inversors a preveure possibles canvis en l'oferta.

Indicadors econòmics

A continuació, considereu els números de sentiment dels consumidors, l’inici d’habitatges i les xifres d’ocupació. Aquests conjunts de dades, tot i que els indicadors econòmics es mantenen principalment, donen als inversors la idea del que pensa el públic més ampli i de com gasten els seus diners. Es tracta de dades importants perquè permet a l’inversor experimentat veure una tendència i avaluar la voluntat del consumidor de gastar diners en determinats articles en un futur proper.

Com a exemple d’utilització d’aquestes dades, si el sentiment del consumidor és elevat, l’inici d’habitatges augmenta constantment i l’atur baixa, es podria suposar adequadament que els minoristes de gamma alta tindran un millor preu. Per contra, quan tots aquests indicadors es posen de manifest, cal suposar que els minoristes de gamma baixa tindrien un millor preu.

Tipus d'empreses a evitar

El truc per a una correcta selecció d’accions és poder anotar diverses inversions possibles a uns quants candidats viables. Això es pot aconseguir millor sabent quins tipus d'empreses cal evitar.

Excepte en circumstàncies inusuals, generalment els inversors haurien de protegir-se de:

Distribuïdors o empreses de tipus bàsic

Com que aquestes empreses no són fabricants, només són intermediaris que rarament tenen qualitats úniques que atrauen un gran nombre d’inversors. A més, en general, hi ha sovint menys obstacle per a la competència a l’hora de convertir-se en distribuïdor.

Exemples d’aquest tipus de negocis podrien ser els fabricants de peluixos per a nens (les joguines no especialitzades són una mercaderia coneguda) i els distribuïdors d’electrònica de consum que envien simplement productes a comerciants. Aquestes empreses podrien veure els seus beneficis reduir fàcilment si perden fins i tot un compte minorista important, o si el fabricant troba un distribuïdor diferent per enviar menys les mercaderies.

Empreses amb marges brutes per sota del 20%

El motiu més bàsic és que gairebé no hi ha marge d’error. De fet, fins i tot la més baixa possibilitat dels negocis podria produir una caiguda de beneficis. Típicament, les empreses i distribuïdors de mercaderies transporten marges baixos. Però també ho fan algunes start-ups que necessiten oferir els seus productes i / o serveis a un cost inferior per obtenir una quota de mercat. De nou, totes aquestes empreses són inherentment "més arriscades".

Empreses que no es consideren "millors de la classe"

Com sempre deien els vostres pares, "obteniu el que pagueu". Dit d'una altra manera, les companyies de segona mà sovint segueixen sent empreses de segona capa a menys que tinguin el potencial que algun dia es converteixi en un gos principal. Com pot un inversor dir si una empresa és "millor de la classe?" El més estrany és que tindrà la capitalització de mercat més gran del negoci, la presència més gran pel que fa a la petjada geogràfica i tendirà a ser un "marcador de tendències" a la indústria (en termes de preu, tecnologia i oferta de productes) en què opera. . Walmart, Apple i Amazon són bons exemples d’aquestes empreses.

Empreses comercialitzades primament

Negocis poc significats significa que generalment aquestes empreses només cotitzen menys de 100.000 accions al dia. El mercat o “spread” d’aquest tipus d’accions sovint és extremadament volàtil. De fet, els inversors n’hi ha prou amb l’hora d’analitzar els fonaments. Fortes variacions de l'oferta i la demanda i l'impacte potencial sobre el preu de les accions és massa difícil de valorar, fins i tot per a un inversor experimentat.

Empreses que han anunciat recentment una adquisició important

Les empreses que adquireixen grans adquisicions sovint acaben reportant despeses grans i imprevistes que poden suposar una gran reducció en els guanys a prop del termini. Una altra vegada, si bé un acord així pot presentar una oportunitat enorme, el potencial negatiu és massa sovint perjudicat.

Manhattan Bagels és un exemple excel·lent. A finals dels anys noranta, la cadena bagel coneguda nacionalment va comprar un dels seus majors rivals a la costa oest. Però resulta que hi havia problemes comptables i les botigues que la companyia va comprar no van resultar ser tan rendibles com inicialment (o els inversors) esperaven. Com que l'adquisició va ser tan gran, Manhattan Bagels no va poder evitar els problemes, i es va veure obligat a presentar una protecció per fallides.

Identificació d’empreses amb èxit

Hi ha diverses característiques que tendeixen a tenir les empreses amb èxit:

Creixement accelerat de vendes i guanys

Busqueu empreses que creixin el límit superior i inferior a un 15 per cent. Per què aquest llindar? És perquè aquest és el punt de referència que busquen moltes institucions abans d’entrar en accions.

Per descomptat, tingueu en compte que les empreses que creixen a un ritme més ràpid solen tenir problemes per mantenir el seu creixement després d’uns quants anys i són més propensos a decebre els inversors. L’ideal seria que l’interès entre el 15 i el 25 per cent sigui el més desitjable.

Alts nivells de compra d’informats

La compra d'Insider és un gran indicador que una empresa pot estar infravalorada. Per què? Perquè mentre que alguns executius superiors poden comprar accions simplement per demostrar la seva fe en l'empresa, l'acció del lleó compra accions de la companyia per un sol motiu, és guanyar diners.

Busqueu específicament les empreses on diversos usuaris compren o es troben prop del preu de mercat actual. Una font fantàstica per a dades privilegiades és la SEC. Tot i això, altres fonts no governamentals també ofereixen bones dades sobre aquest tema, incloses Finviz i Morningstar.

Empreses que mostren un gràfic sòlid

Si bé l'anàlisi tècnica no hauria de ser un factor important en el procés de selecció d'estocs, però té el seu paper. L’ideal seria que els inversors estiguessin a l’abast d’una empresa que avança constantment en el preu d’un volum més elevat. Per què? Perquè les acumulacions que avancen en augment del volum estan en acumulació. Dit d'una altra manera, hi ha un impuls àmplia en el fons que és probable que continuï fins a nous nivells. Imagina la trajectòria d'un avió enlairament: això és el que estàs buscant.

A més, és possible que vulgueu cercar existències que facin nous màxims. Sovint, les empreses que estan passant (o ja han superat) els nivells de resistència tècnica han experimentat recentment alguna millora fonamental positiva que crida l'atenció sobre les existències.

Compra el que saps

L’inversor llegendari Peter Lynch va ser famós per dir que tots els inversors haurien d’utilitzar o estar molt familiaritzats amb els productes / empreses en què inverteixen. Tot i que això pot semblar de sentit comú, molts inversors solen ignorar aquests consells atemporals.

Quin avantatge té comprar el que sabeu?

Els inversors amb coneixement íntim dels productes i les empreses que compren poden entendre millor el seu potencial de creixement. Per cert, també els facilita predir el creixement de vendes i guanys futurs i / o comparar les seves ofertes de productes amb les d'altres participants del sector.

Mireu-ne els aspectes als estats financers

Els inversors sempre han de revisar els principals estats financers (compte de resultats, estat de caixa i balanç) de les empreses en què inverteixen.

Concretament, els inversors haurien de vetllar per:

Empreses amb creixement d’inventaris en proximitat al creixement d’ingressos

Les empreses els inventaris dels quals creixen a un ritme més ràpid que les seves vendes tenen més probabilitats de ser capturades amb un inventari obsolet en una data posterior si el creixement de les vendes s'alenteix de sobte.

Empreses amb comptes per créixer a prop de creixement de vendes

Les empreses els cobraments creixen a un ritme més ràpid que les vendes poden tenir problemes per cobrar deutes.

Actius líquids tangibles

Les empreses amb una gran quantitat d’efectiu i altres actius tangibles (durs, líquids) solen ser més sòlides que les que no. Una gran quantitat d’efectiu i altres actius líquids proporcionarà a l’empresa els mitjans per pagar els seus deutes a curt termini i servir les seves notes a llarg termini, fins i tot en moments difícils.

La línia de fons

Saber seleccionar les existències i concretament què ha de buscar és una batalla important per a la majoria dels inversors que només hi vagin. El comentari anterior hauria de servir de punt de partida per a inversors emprenedors. Si adopteu la iniciativa, aconseguireu conèixer i aguditzar les vostres habilitats al llarg del vostre pas.