Benefici en mercats d'ós i toros

Tant els mercats d'ors com els de bous representen oportunitats immenses per guanyar diners, i la clau de l'èxit és utilitzar estratègies i idees que puguin generar beneficis en diverses condicions. Això requereix coherència, disciplina, enfocament i la capacitat d’aprofitar la por i l’avarícia. Aquest article us ajudarà a familiaritzar-vos amb les inversions que puguin prosperar en mercats a l’alça o a la baixa.

Formes d’obtenir beneficis en els mercats d’ós

Un mercat d'ors es defineix com una caiguda del 20% o més en una mitjana de mercat. Generalment, els mercats dels baixos es produeixen durant les recessions o depressions econòmiques, quan predomina el pessimisme. Però, enmig de les runes, hi ha oportunitats de guanyar diners per als que saben utilitzar les eines adequades. A continuació es mostren algunes maneres de guanyar en mercats de baixos:

1. Posicions curtes. Adoptar una posició curta, també anomenada venda a curt termini, es produeix quan es prenen en préstec accions i es venen en previsió que les accions caiguin en el futur. Si funciona segons el previst i disminueix el preu de les accions, compreu aquestes accions a un preu més baix per cobrir la posició curta i obtenir un benefici diferent. Per exemple, si reduïu l'acció ABC a 35 dòlars per acció i l'acció baixa a 20 dòlars, podeu tornar a comprar les accions a 20 dòlars per tancar la posició curta. El vostre benefici global, per tant, seria de 15 dòlars per acció. (Per obtenir més informació, consulteu el nostre tutorial de venda breu.)

2. Opcions de posar. Una opció de venda és el dret a vendre una acció a un preu de vaga determinat fins a una data determinada en el futur, anomenada data de caducitat. Els diners que pagueu per l’opció s’anomenen prima. Una opció de compra augmenta en el valor a mesura que cau l’acció subjacent. Si les accions es mouen per sota del preu de vaga, podeu exercir el dret de vendre les accions a un preu més alt o bé vendre l'opció de venda amb benefici.

3. ETFs curts. Un fons negociat de borsa curta (ETF), també anomenat ETF invers, produeix rendiments que són inversos d’un determinat índex. Per exemple, un ETF que actua inversament al Nasdaq 100 caurà al voltant d’un 25% si aquest índex augmenta un 25%. Però si l’índex cau un 25%, l’ETF augmentarà proporcionalment. Aquesta relació inversa fa que els ETF curts / inversos siguin adequats per a inversors que vulguin beneficiar-se d’una caiguda en els mercats o que desitgin cobrir posicions llargues davant d’una crisi.

Maneres d’obtenir beneficis en els mercats de bous

Un mercat toro es produeix quan els preus de la seguretat augmenten més ràpidament que la taxa mitjana general. Els mercats taurins van acompanyats de períodes de creixement econòmic i optimisme entre els inversors. A continuació, es detallen algunes eines adequades per augmentar els mercats borsaris:

1. Posicions llargues. Una posició llarga és simplement la compra d’un estoc o qualsevol altra garantia en previsió que el seu preu pujarà. L’objectiu general és comprar l’estoc a un preu baix i vendre’l per més del que vau pagar. La diferència representa el vostre benefici.

2. Opcions de trucades. Una opció de trucada és el dret a comprar una acció a un preu determinat (el preu de vaga) fins a una data especificada (la data de caducitat). Les trucades augmenten de valor a mesura que augmenta el preu de les accions subjacents. Si el preu de les accions supera el preu de vaga de l’opció, el comprador de l’opció pot exercir el dret de comprar l’estoc a un preu més baix de la vaga i vendre’l per un preu més alt al mercat obert, generant així beneficis. El comprador de l'opció també pot vendre l'opció de trucada al mercat obert amb un benefici, suposant que les accions estan per sobre del preu de la vaga.

3. ETFs llargs. La majoria dels ETF segueixen una mitjana de mercat determinada, com el Dow Jones Industrial Average (DJIA) o el Standard & Poor's 500 Index (S&P 500) i comercialitzen accions com accions. Generalment, els costos de transacció i les operacions són baixos i no requereixen cap inversió mínima. Els ETF busquen replicar el moviment dels índexs que segueixen, menys despeses. Per exemple, si el S&P 500 augmenta un 10%, un ETF basat en l'índex augmentarà aproximadament la mateixa quantitat.

Com localitzar els mercats d'ós i toros

Els mercats comercialitzen cicles, cosa que significa que la majoria dels inversors experimentaran els mercats de toro i os. La clau per obtenir beneficis en ambdós tipus de mercat és detectar quan els mercats comencen a remuntar o a la seva banda.

Una manera de fer-ho és mirar la línia d’avanç / declinació, que representa el nombre de problemes avançats dividit pel nombre de problemes en declivi durant un període determinat. Un nombre superior a 1 es considera alcista, mentre que un nombre inferior a 1 es considera baixista.

Una línia ascendent confirma que els mercats estan avançant més. Tanmateix, una línia en declivi durant un període en què els mercats continuen augmentant podria indicar una correcció. Quan la línia ha estat disminuint durant diversos mesos mentre que les mitjanes continuen augmentant, això podria considerar-se una correlació negativa, i és probable que hi hagi una correcció important o un mercat de baixos. Una línia d’avanç / declivi que continua baixant senyala que les mitjanes continuaran dèbils. Tanmateix, si la línia augmenta durant diversos mesos i les mitjanes disminueixen, aquesta divergència positiva podria suposar l’inici d’un mercat de bous.

La línia d’avanç / descens és només un indicador que us pot ajudar a determinar la tendència. Per obtenir més informació, vegeu els fonaments bàsics de l’anàlisi tècnica.

La línia de fons

Hi ha moltes maneres de guanyar en els mercats d'ós i bull. La clau de l’èxit és utilitzar les eines per a cada mercat per al seu màxim avantatge. Les opcions de venda curta, opcions de venda i ETFs curts o inversos són algunes de les eines del mercat que permeten als inversors aprofitar la debilitat del mercat, mentre que les posicions llargues en accions, ETF i opcions de trucada són adequades per als mercats de bous. A més, és important l’ús d’indicadors per detectar quan comencen o acaben els mercats de bous i ossos.