Fons barrejat
Un fons mixt (o fons mixt) és un tipus de fons de capital mobiliari que inclou una combinació de valors i valors. Aquests fons ofereixen diversificació als inversors entre aquests estils d’inversió populars en una sola cartera. Els fons combinats són un cas particular d’un fons híbrid.
Compres per emportar
- Els fons blendaris són una categoria de fons de capital mutualista que inverteixen en accions de creixement i valor.
- L’objectiu d’un fons mixt és crear una cartera diversificada que aprofiti el potencial de guanys de capital del segment de creixement i la renda de dividends i l’estabilitat del segment de valor.
- Com que els fons combinats tenen moltes configuracions, els inversors han de cercar cada estratègia de fons potencials i utilitzar una caixa d’estil per fer una classificació més fàcil.
Comprensió dels fons combinats
Es van desenvolupar fons combinats per oferir als inversors els avantatges de la inversió en valor i creixement. Les accions de valor i els fons de valor pretenen obtenir beneficis d'inversions infravalorades identificades en funció de característiques fonamentals. Les accions de creixement i els fons de creixement busquen beneficiar-se de les empreses amb un potencial substancial de creixement de capital en forma de guanys i plusvàlues. Els fons combinats combinen ambdós tipus d'inversions en una sola cartera.
Els inversors solen triar fons combinats per a la seva diversificació. Els gestors de cartera normalment gestionen fons combinats d’un univers d’inversió específic. Sovint, els fons combinats concentren les seves inversions en capitalització. Per tant, els inversors poden optar per invertir en un fons barrejat de gran capital, mitjà o màxim.
Els inversors han de procurar comprendre clarament les determinacions d’assignació de fons de distribució ja que poden ser gestionades amb diverses estratègies. Generalment, els fons combinats inclouen un univers sencer d'inversions. Per tant, un fons barrejat pot ser simplement un fons índex que engloba tant les existències de creixement com de valor inherents a les seves composicions. Els fons combinats també poden centrar-se en una combinació d’apreciació de capital, creixement i ingressos. Alguns fons combinats poden reportar dotacions d'inversió definides, com ara accions de creixement del 40%, accions de valor del 40% i bons de qualitat del 20%.
Fons Blend Research
Pot ser difícil identificar clarament fons combinats a causa de la variació en les estratègies d'inversió de la categoria. Si un inversor determina que voldria invertir en un fons mixt, normalment haurà de treballar amb un assessor d’inversions o un filtre per obtenir fons de confecció mitjançant un recurs d’inversió com US News i World Reports o Morningstar.
Els fons combinats són una categoria comuna que es distingeix pels proveïdors de recerca de fons. Es va crear i popularitzar la investigació sobre caixes d’estil per facilitar la identificació de fons en diverses categories per a inversions, com ara fons combinats.
Les classificacions de les caixes d’estil són molt útils per diferenciar les inversions per objectius. Una caixa d'estil bàsic per a existències conté nou quadrats. L’eix vertical es divideix en tres categories, que representen la mida de l’empresa (grans, mitjanes i petites) segons la determinació de la capitalització de mercat d’un fons. L'eix horitzontal també es divideix en tres categories en funció de les accions de la cartera de valors d'un fons: valor, valor / combinació de creixement i accions de creixement. Els inversors que busquen diversificar els fons barrejats optarien per filtrar les accions de la categoria de valor barreja / creixement.
Inversions del Blend Fund
A continuació, es mostren dos exemples de fons de desacord amb grans fons del mercat d'inversions.
MFS Blended Research Equity Core
El fons MFS Blended Research Core Equity busca una apreciació de capital mitjançant la inversió tant en accions de creixement com de valor. El fons està comparat amb l’índex S&P 500.
American Century Core Equity Plus
El fons American Core Core Equity Plus és un fons mixt que busca un creixement de capital a llarg termini. El fons inverteix en accions de creixement i valor amb l'objectiu de superar el mercat de valors ampli dels Estats Units.
Fons Blend vs. Fons de Saldos
En tant que "barreja" com "equilibrada" descriuen la particular combinació d'actius dels fons mutus, pot ser difícil determinar les distincions entre tots dos.
Els fons de divisió, que només contenen accions i sense títols de renda fixa, són un tipus de fons de renda variable que manté una combinació tant de les accions de creixement com dels valors. L’objectiu d’aquests fons és apreciar el valor mitjançant les plusvàlues generades principalment per la part de creixement i els ingressos derivats de la porció de valor.
Els fons equilibrats, en canvi, són un tipus de fons d’assignació d’actius que conté una combinació d’instruments de renda fixa i renda variable. La barreja d'actius sol limitar-se a proporcions fixes. Per exemple, un fons pot tenir una combinació d’actius que consta d’un 40% de renda variable, un 50% d’obligacions i un 10% d’instruments del mercat monetari. L’objectiu dels fons equilibrats és aconseguir un creixement tant de valor com d’ingressos consistents. Segons el tipus de gestió de la cartera, els fons equilibrats es reequilibraran cada any per tornar les proporcions al seu estat original o es reestructuraran per afavorir les condicions del mercat.
Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.