Ràtio de resultats / pèrdues

Quin és el percentatge de beneficis / pèrdues?

La ràtio de beneficis / pèrdues actua com un quadre de comandaments per a un comerciant actiu que té com a principal motiu maximitzar els guanys de negociació. La relació benefici / pèrdua és el benefici mitjà de les operacions guanyadores dividit per la pèrdua mitjana de les operacions perdudes en un període de temps determinat.

Relació de resultats / pèrdues explicada

La relació benefici / pèrdua mesura el rendiment d’una estratègia o sistema comercial. Bviament, com més gran sigui la relació. Molts llibres de comerç demanen almenys una proporció de 2: 1. Per exemple, si un sistema tingués una mitjana guanyadora de 750 dòlars per operació i una pèrdua mitjana al mateix temps de 250 dòlars per comerç, la ràtio de beneficis i pèrdues seria de 3: 1. Una relació de beneficis / pèrdues constantment sòlida pot animar un comerciant a aprofitar les apostes per la mateixa estratègia per intentar obtenir beneficis absoluts més grans. Per contra, una relació de beneficis / pèrdues inacceptable comportaria un examen de l'estratègia o del sistema emprat per trobar vincles febles. Potser el comerciant decidirà abandonar una estratègia o un sistema totalment si la ràtio no produeix guanys suficients o fins i tot causa pèrdues de capital.

Pensant més enllà de la proporció

La relació benefici / pèrdua pot ser una manera excessivament simplista de mirar el rendiment perquè no té en compte les probabilitats de guanys o pèrdues per a les operacions. Un concepte anomenat rendibilitat mitjana per comerç (APPT) pot ser més clar. L'APPT és la quantitat mitjana que un comerciant pot esperar per guanyar o perdre per operació. APPT és la diferència entre a) el producte de la probabilitat de guanyar i de guanyar mitjà; i b) el producte de la probabilitat de pèrdua i pèrdua mitjana. Com a exemple, agafem 10 operacions, tres de les quals eren rendibles i set estaven perdent. La probabilitat de guanyar, per tant, és del 30% i la probabilitat de pèrdua del 70%. Suposem, a més, que el comerç guanyador mitjà va ser de 600 $ i el comerç mitjà que va perdre va ser de 300. L’APPT és menys (30% x 600 $) menys (70% x 300), o - 30 $. Així, tot i que el percentatge de beneficis / pèrdues era de 2: 1 (600 $: 300 dòlars), l'estratègia de negociació és en realitat una pèrdua pel que fa a probabilitats.

Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.

Termes relacionats

Com funciona el Ràtio de guanys / pèrdues La ràtio de guanys / pèrdues és la relació entre el nombre total d'operacions guanyadores i el nombre total de operacions perdudes. No té en compte quant es va guanyar o perdre, sinó simplement si van ser guanyadors o perdedors. més Comprensió del coeficient CAPE La ràtio CAPE és una mesura que ajusta els resultats anteriors per inflació de la inflació per presentar una visió general de l’accessibilitat borsària en un moment determinat. més Funcionament de l'Anàlisi de Ràtio L'anàlisi de ràtio es refereix a un mètode per analitzar la liquiditat, l'eficiència operativa i la rendibilitat d'una empresa mitjançant la comparació d'elements en els seus estats financers. més Índex de volatilitat CBOE (VIX) Definició L’índex de volatilitat CBOE, o VIX, és un índex creat pel Chicago Board Options Exchange (CBOE), que mostra les expectatives de volatilitat de 3 dies del mercat. més Com es pot guanyar diners amb els índexs de trucada enrere El percentatge de trucades és una estratègia opcional que utilitzen els inversors alcistes si creuen que la seguretat o les accions subjacents augmentaran de forma important. L’estratègia combina les compres i les vendes d’opcions per crear una difusió amb un potencial de pèrdua limitat i un potencial de benefici mixt. més Definició de venda curta La venda a curt termini es produeix quan un inversor presta una seguretat, la ven al mercat obert i espera comprar-la més tard per menys diners. més Enllaços de socis