Actius ponderats pel risc
Els actius ponderats en risc s’utilitzen per determinar la quantitat mínima de capital que han de tenir els bancs i altres institucions financeres per reduir el risc d’insolvència. El requisit de capital es basa en una avaluació de risc per a cada tipus d’actiu bancari.
Per exemple, es considera més arriscat un préstec garantit per una carta de crèdit i, per tant, requereix més capital que un préstec hipotecari garantit amb garantia.
Compres per emportar
- Basilea III, un conjunt de regulacions bancàries internacionals, estableix les directrius sobre els actius ponderats per risc.
- Els coeficients de risc es determinen en funció de les qualificacions creditícies de certs tipus d’actius bancaris.
- Es considera que els préstecs garantits amb garanties són menys arriscats que altres perquè la garantia es considera a més de la font de devolució quan es calcula el risc d’un actiu.
Actius ponderats pel risc
Comprensió dels actius ponderats en risc
La crisi financera del 2007 i el 2008 va ser motivada per les institucions financeres que invertien en préstecs hipotecaris a habitatge subprime que tenien un risc molt més elevat que els administradors i reguladors bancs que es creien possibles. Quan els consumidors van començar a morir de les seves hipoteques, moltes institucions financeres van perdre grans quantitats de capital, i algunes es van insolvent.
Basilea III, un conjunt de regulacions bancàries internacionals, va establir algunes pautes per evitar que aquest problema avanci. Els reguladors insisteixen ara que cada banc ha d’agrupar els seus actius per categoria de risc per tal que la quantitat de capital requerida s’ajusti al nivell de risc de cada tipus d’actiu. Basilea III utilitza les qualificacions creditícies de certs actius per establir els seus coeficients de risc. L’objectiu és evitar que els bancs perdin grans quantitats de capital quan una determinada classe d’actius disminueix bruscament en el seu valor.
Els banquers han d’equilibrar la taxa de rendibilitat potencial d’una categoria d’actius amb la quantitat de capital que han de mantenir per a la classe d’actius.
Obteniu més informació sobre com s'utilitzen els actius ponderats en risc per cacluar la relació de solvència dels bancs.
Com s'avalua el risc d'actius
Els reguladors consideren diverses eines per avaluar el risc d’una determinada categoria d’actius. Com que un gran percentatge dels actius bancaris són préstecs, els reguladors consideren tant la font de reemborsament del préstec com el valor subjacent de la garantia.
Un préstec per a un edifici comercial, per exemple, genera interessos i pagaments principals en funció dels ingressos per arrendament dels arrendataris. Si l’edifici no està completament arrendat, l’immoble no pot generar ingressos suficients per amortitzar el préstec. Atès que l’edifici serveix de garantia per al préstec, els reguladors bancaris també consideren el valor de mercat de l’edifici.
D'altra banda, un vincle del Tresor dels Estats Units està garantit per la capacitat del govern federal de generar impostos. Aquests títols tenen una qualificació de crèdit més elevada, i per tenir aquests actius es requereix que el banc tingui molt menys capital que un préstec comercial. Sota Basilea III, el deute i els títols del govern dels Estats Units tenen un pes de risc del 0%, mentre que les hipoteques residencials no garantides pel govern dels Estats Units es ponderen des del 35 al 200% en funció de l’escala de baixada de l’avaluació del risc.
Consideracions especials
Els gestors bancaris també són responsables d’utilitzar els actius per generar una taxa de rendibilitat raonable. En alguns casos, els actius amb més risc també poden generar una rendibilitat més elevada per al banc, perquè aquests actius generen un major nivell d’ingressos d’interès al prestador. Si la direcció crea una cartera d’actius diversa, l’entitat pot generar un rendiment raonable dels actius i també complir els requisits de capital del regulador.