Pèrdua no realitzada

Què és una pèrdua no realitzada?

Una pèrdua no realitzada és una pèrdua que resulta de mantenir-se en un actiu després que hagi disminuït el seu preu, en comptes de vendre'l i adonar-se de la pèrdua. Un inversor pot preferir deixar que la pèrdua no es realitzi amb l'esperança que l'actiu es recuperi en el seu preu, amb la qual cosa almenys es desvincularà o es posarà un benefici marginal. A efectes fiscals, s'ha de realitzar una pèrdua abans que es pugui utilitzar per compensar les plusvàlues.

1:22

Què són els guanys i pèrdues no realitzades?

Comprensió de pèrdues no realitzades

Una pèrdua no realitzada prové d’una disminució del valor d’una transacció que encara no s’ha completat. L’entitat o l’inversor no causaria la pèrdua tret que optessin per tancar l’acord o la transacció mentre romangués en aquest estat. Per exemple, mentre que les accions de l'exemple anterior es mantenen no venudes, la pèrdua no ha tingut efecte. Només després de la transferència dels actius, la pèrdua es fonamenta. Si s’esperava que la inversió recuperi aquestes caigudes, es podria esborrar la pèrdua no realitzada o convertir-se en benefici.

Es pot calcular una pèrdua no realitzada durant un període de temps. Pot variar des de la data en què es van adquirir els actius fins al valor més recent del mercat. També es pot calcular una pèrdua no realitzada per a períodes específics per comparar quan les accions van veure caigudes que van situar el seu valor per sota d’una valoració anterior.

La decisió de vendre un actiu no rendible que converteixi una pèrdua no realitzada en una pèrdua realitzada pot ser una opció per evitar l’erosió continuada de la cartera global de l’accionista. Es podria fer aquesta elecció si no es percep la possibilitat de recuperar-se les accions. La venda dels actius és un intent de recuperar una part de la inversió inicial, ja que és poc probable que l'acció torni al seu valor anterior. Si una cartera és més diversificada, això pot mitigar l'impacte si els guanys no realitzats d'altres actius superen les pèrdues no realitzades acumulades.

Compres per emportar

• Les pèrdues no realitzades són pèrdues per tenir un actiu que ha disminuït en el preu però que no s’ha venut.
• Les pèrdues no realitzades es converteixen en pèrdues realitzades quan es ven un actiu.
• Segons el tipus de seguretat, les pèrdues no realitzades poden tenir o no efectes en la comptabilitat d’una empresa.

Pèrdues no realitzades en comptabilitat

Si bé les pèrdues no realitzades són teòriques, poden estar sotmeses a diferents tipus de tractament segons el tipus de seguretat. Els títols mantinguts al venciment no tenen cap efecte net sobre les finances d’una empresa i, per tant, no es registren en els seus estats financers. L’empresa podrà decidir incloure una nota al peu en què es fa esment a les declaracions. Els valors de negociació, però, es registren en un balanç o en un compte de resultats al seu valor raonable. Això es deu principalment al fet que el seu valor pot augmentar o disminuir els beneficis o les pèrdues d'una empresa. Per tant, les pèrdues no realitzades poden tenir un impacte directe en el guany per acció de l'empresa. Però el seu efecte sobre el cash flow d’una empresa és neutre. Els valors disponibles per a la venda també es registren en un estat financer de l'empresa a un valor raonable com a actiu.

Exemple de pèrdua no realitzada

Per exemple, suposem que un inversor va comprar 1.000 accions de Widget Co. a 10 dòlars i, posteriorment, es va cotitzar fins a un mínim de 6 dòlars. L’inversor tindria una pèrdua no realitzada de 4.000 dòlars en aquest moment. Si el valor de l'acció se situa posteriorment a 8 dòlars, moment en què l'inversor el ven, la pèrdua realitzada seria de 2.000 dòlars. A efectes fiscals, la pèrdua no realitzada de 4.000 dòlars té poca transcendència, ja que no és més que un "paper" o pèrdua teòrica; el que importa és la pèrdua realitzada de 2.000 dòlars.

Comparació de comptes d'inversió Nom del proveïdor Descripció del anunciant × Les ofertes que apareixen a aquesta taula provenen de col·laboracions per les quals Investopedia rep una compensació.

Termes relacionats

Definició de guany no realitzada Un benefici no realitzat és un benefici potencial que hi ha en paper, resultat d’una inversió. És un augment del valor d’un actiu que encara no s’ha de vendre en efectiu. més pèrdua realitzada La pèrdua realitzada es produeix quan un actiu que es va comprar en un nivell anomenat cost o valor comptable es desemboca en un valor inferior al seu valor comptable. guany més realitzat Un guany realitzat és un benefici resultant de la venda d’un actiu a un preu superior al preu d’adquisició original. més Open Trade Equity (OTE) Definició Open Trade Equity (OTE) és la neta de guanys o pèrdues no realitzades de les posicions de contracte obert. més El posseïdor de la bossa perd la seva camisa al tenir-ne la propietat Long Long Bag és un terme d’inversió informal utilitzat per descriure un inversor que posseeix una posició en accions que disminueixi de valor fins que no serveix de res. més Paper Paper (Pèrdua de paper) Un benefici (o pèrdua de paper) és una plusvàlua (o pèrdua) no realitzada en una inversió o la diferència entre el preu de compra i el preu actual. més Enllaços de socis